船舶大周期,进入最佳投资时点
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核心观点总结:
1)船舶板块已进入最佳投资时点:23年以来新造船价继续上涨+油轮订单潮有望逐步兑现+上市公司有望在今年完成业绩反转+中特估、南北船合并催化,当前已是最佳投资时点。
2)弱周期下,更加推荐造船龙头:本轮船舶周期的驱动因素为新老船替换,订单节奏偏弱,龙头对优质订单的虹吸效应更强。
3)油船订单今年有望高增长,散货船订单潮有望出现于24、25年,届时将见证船市高点。持续关注BDI、BDT
1)船舶板块已进入最佳投资时点:23年以来新造船价继续上涨+油轮订单潮有望逐步兑现+上市公司有望在今年完成业绩反转+中特估、南北船合并催化,当前已是最佳投资时点。
2)弱周期下,更加推荐造船龙头:本轮船舶周期的驱动因素为新老船替换,订单节奏偏弱,龙头对优质订单的虹吸效应更强。
3)油船订单今年有望高增长,散货船订单潮有望出现于24、25年,届时将见证船市高点。持续关注BDI、BDT