贵州轮胎 000589 成长股分析结论：贵州轮胎是兼具成长性与低估值的标的 （图2）
•核心成长驱动：产能扩张（越南+国内）+产品高端化＋出海红利，支撑未来3年业绩双位数增长。
•估值修复空间：当前破净、低PE与高增速不匹配，若ROE随海外产能释放提升（参考同行东南亚工厂投产后ROE跃升），有望迎来戴维斯双击。
•短期催化剂：越南三期建设进展、拆迁补偿款（潜在12亿利润）、平准基金政策利好低估值国