1、 消息面总结
【主线板块消息驱动】
算力基建受益 “东数西算” 推进与国产芯片突破，投资规模同比大增 40%；
中药板块获医保倾斜，老字号提价 + 创新药获批提速，估值修复可期；
低空经济政策放开试点扩围，无人机物流与载人通航落地加速，万亿赛道启航。

2、 今日拆解
大盘高位情绪显著退潮；资金面来看，北向资金大幅净流出超 200 亿元，主力资金同步撤离高位板块，仅少量回流科技方向，融资余额维持高位显示市场仍存部分做多信心。技术面多指数呈现破位特征，短期调整压力加大，后市大概率进入震荡整固期，操作上需控制仓位、高低切换，重点关注 AI 应用等景气科技赛道与低估值高股息防御板块，警惕高位股补跌风险。
【聚焦今日核心】
华胜天成：“华胜” 玄学 + AI 应用 + 多巨头合作，容量龙属性突出，明日高溢价预期明确。
浪潮软件：AI 软件一字龙，70 亿小票契合情绪接力，虽与阿里无直接关联，但为板块定调强度，明日大概率续一字。
华夏幸福：玄学 + 重组预期，抗住指数分歧逆势上板，带动低位修复，有资金记忆加持，可高看一眼。
航天发展：海峡 + 军工双概念，明星资金 1 亿 + 买入，若不受同题材标的影响，有望冲击 6 板。
金圆股份：锂矿 + 盐湖提锂，新能源强分歧下逆势回封，成为板块活口，后续重点关注锂矿资金回流机会。

3、 明日策略
不追高看分歧机会，市场延续 “指数调整 + 结构性分化” 格局，沪指在 3926 点附近触及支撑，AI 应用成为资金避风港，锂电、周期等前期热门板块资金出逃明显。明日策略以 “主线聚焦 + 防御对冲” 为主，关注浪潮反馈，拒绝盲目追高与抄底。

（预案不构成投资建议，仅做个人记录与交流）