据最新消息，北京拟在700-800公里晨昏轨道建设运营超过千兆瓦功率的集中式大型数据中心系统，以实现将大规模AI算力搬上太空。[淘股吧]
相较于地面数据中心，太空数据中心拥有低运营成本、高发电效率、高部署速度等优势，已成为全球算力竞争的战略新高地。
今年以来，国内外太空算力布局明显提速，已从科技构想，迈入技术验证与商业模式探索的新阶段。
11月，美国公司Starcloud将搭载了英伟达H100的卫星发射到太空，计划推出太空“GPU云服务”，随后马斯克也宣布入局太空算力领域。
而在5月，我国已成功发射全球首个太空计算星座——三体计算星座，首发12颗卫星，搭载80亿参数天基模型，能在轨处理L0到L4级卫星数据。
此次北京太空数据中心方案的提出，不仅进一步明确我国在太空算力的战略布局，更将从系统建设、硬件配套等层面，为产业链带来长期机遇。
本期，我们从北京太空算力规划方案出发，根据太空算力业务关联度，筛选出有望利好的6大核心领域及其代表公司，供大家研究参考。注意：以下内容绝不构成任何投资建议、引导或承诺，仅供交流研讨。领域一：商业航天核心逻辑：据报道，北京相关方面在会上表示，作为重要信息基础设施，太空数据中心是商业航天和人工智能领域战略交叉的重要方向；我国在地面算力领域发展已经较为成熟，后续发展重点无疑将是商业航天。
关联公司：顺灏股份、天润科技、中科星图、航天环宇、天银机电、航天发展、中国卫星、通宇通讯、华力创通等。
领域二：太空能源配套核心逻辑：北京将太空数据中心建设分为三个阶段，其中2025至2027年，将重点突破能源与散热等关键技术，目前太空主要依靠太阳能光伏板获取能源，相关光伏与电源系统企业有望迎来机遇。关联公司：乾照光电、上海港湾、航天机电、新雷能、宏达电子、航天智装、振华风光、通威股份、晶澳科技等。
领域三：卫星制造与运营核心逻辑：卫星是太空算力的核心载体与关键基础设施，北京相关方案表示，2028年至2030年突破在轨组装建造等关键技术，降低建造及运营成本，从而带动相关产业链发展。关联公司：中国卫星、航天电子、霍莱沃、斯瑞新材、海格通信、高德红外、臻镭科技、天银机电、中国卫通、航天宏图等。
领域四：火箭发射与服务核心逻辑：卫星发射成本直接决定产业发展速度，目前我国进入“百箭千星”高密度发射期，可重复使用火箭技术将进入首飞阶段，北京方面表示2031年至2035年，实现卫星大规模批量生产并组网发射。关联公司：高华科技、豪能股份、国科军工、中天火箭、国机精工、富瑞特装、超捷股份、铂力特等。
领域五：地面配套与应用核心逻辑：地面系统配套是实现 “天地同算” 的核心衔接环节，既包括太空系统的运维保障，又包括地面通信等平台建设，最终将太空算力转化为应用服务，目前我国处于领先地位。关联公司：开普云、雷科防务、中科星图、星图测控、普天科技、震有科技、特发信息、天箭科技、超图软件等。
领域六：算力硬件配套核心逻辑：太空数据中心虽部署于太空环境，但其在算力硬件层面的配套逻辑与地面数据中心基本一致，均需算力芯片、AI服务器、PCB、CPO等支撑；而太空极端环境也反向推动算力硬件迭代升级。关联公司：寒武纪、海光信息、复旦微电、北京君正、工业富联、浪潮信息、景旺电子、生益科技、中际旭创、长光华芯、金信诺等。综上所述，北京提出的太空数据中心规划，标志着我国在“太空算力”这一前沿领域已进入实质性推进阶段。
从商业航天、产业链配套到算力硬件，上述六大领域构成了太空算力从蓝图走向现实的核心产业链，未来有望持续受益。
需要说明的是，本文所选领域及其公司只是部分列举，欢迎大家留言补充。*提醒：太空算力尚处于概念阶段，且当前市场波动大，请务必注意风险。