今天三大指数全天水下震荡整理，连续反弹了几天后缩量震荡洗洗非常正常，指数还是那个慢牛节奏不用太多操心；盘面上，市场热点轮动速度过快后的调整效应来临，随着今天主线题材的缺失，市场整体情绪面是偏谨慎的，连抄底的那部分聪明资金都是观望状态为主，又把玄学概念地图板块拿出来炒作一下就能说明问题，都不想给别人抬轿的心态；近期强者恒强的商业航天板块延续大分歧，龙头航天发展13天9板继续上演强势走势，人气龙头也乾照光电再创新高，而其他的跟风果然迎来了大面行情，行情到了中后期只能聚焦龙头参与了，看戏为主；昨天强势的消费电子今天是集体吃面，中兴通讯、博通集成冲高回落，实丰文化却上演跌停表演，没有一点持续性，大柚子聚焦的中兴通讯都走成这样太伤人气了，等企稳后再参与吧，后期还是需要消息的大催化（比如说眼镜超预期的大卖，不断有科技巨头公司推荐新品出来等等），而大科技板块就剩下CPO方向撑场面了，特别是存储这块，无论外围多少利好消息刺激都是滞涨或下跌状态，说明已经到顶状态明显了，后期科技股方向更多趋向于谷歌应用链、国产替代链、国内大科技公司新品发布链为主，重点关注这些板块内的龙头公司；科技股还是之前的观念：（科技股很多翻倍股调整空间并未够，消息面的刺激都不能带动上涨的时候，就是风险释放不完全，短期适合快进快出为主，紧跟资金的节奏；科技股是贯穿全年的主线不会轻易的落幕，后期还有很多科技股独角兽等待上市，场子不够热是融不起资的，调整一段时间都是捡筹码的良机，重点关注的是相对涨幅不大的细分领域龙头）；随着政策刺激消费密集出台，近期的可选消费蠢蠢欲动（美容美发、旅游酒店、食品饮料），海欣食品成功晋级5板，茂业商业再度反包，高度已经逐渐打开，资金聚焦度越来越高，可逢低参与细分领域龙头或活跃龙头的调整，怕高的都是苦命人，真正的龙头也不会给很好买点，可踏准节奏参与；整体看，12月的行情大资金在没有业绩考核的情况下要开启春季行情的布局了，估计趋势加妖股行情（每年必炒的跨年妖）会并存的局势开启，在自己的模式内踩准节奏参与就行，重点关注行业板块的低位龙头个股或者是强势龙头回踩支撑位的低吸；近期可关注国产替代（算力应用、AI端侧、新材料）、底部消费板块活跃龙头股、新能源（电网设备、核电、储能）；操作上持有蓝色光标、易点天下(加仓）、雪人股份，汉威科技、新华都（低吸），应用调整今天有企稳迹象了，很多个股已经出现跌不动的迹象，下跌近20个点的空间值得博弈了。近期适合低吸持有的个股摩恩电气（电网设备）、新莱应材（光刻胶）、华胜天成（AI应用）、亚华电子（智能医疗养老概念）。