2026中央经济工作会议题材前瞻：六大主线+概念股全梳理

中央经济工作会议作为定调来年宏观政策的核心风向标，其重点议题历来是资本市场布局核心。2026年作为“十五五”规划开局之年，政策基调更趋积极，结合历年会议规律与机构前瞻，梳理六大核心主线及对应概念股，为布局提供清晰方向。

一、会议背景与历年规律

1. 会议核心价值

作为国内最高级别经济决策会议，会议将总结2025年经济成果，明确2026年政策重点，其定调的主线方向的将直接引领资本市场未来数月热点行情，尤其“十五五”开局背景下，政策红利释放力度值得期待。

2. 近三年会议关键回顾

• 2024年（12月11-12日）：首提“首发经济+冰雪经济+银发经济”，以“大力提振消费”为首要任务，消费内需板块持续走强。

• 2023年（12月11-12日）：聚焦科技创新引领产业升级，新型工业化、商业航天、低空经济成为市场核心炒作题材。

• 2022年（12月15-16日）：优先恢复和扩大消费，重点支持住房改善、新能源汽车、养老服务，相关消费赛道短期爆发。

3. 2026年会议预期

结合历年时间规律，会议大概率于近期召开，政策将围绕“稳增长、强科技、扩内需、稳地产”展开，GDP增长目标预计维持5%左右，整体基调偏积极扩张。

二、六大核心主线与概念股梳理

主线一：政策基调——积极扩张，聚焦“十五五”开局

• 核心逻辑：2026年作为“十五五”开局之年，政策将以“稳中求进”为总基调，从消费、科技、财政货币、地产等多维度系统部署，短期稳增长、中期优结构、长期育新质生产力，政策整体偏积极、扩张、刺激。

• 关联方向：全主线受益，重点关注政策明确倾斜的科技、消费、基建领域龙头。

主线二：扩内需促消费——政策加码，向服务消费倾斜

• 核心逻辑：“全方位扩大国内需求”将成首要任务之一，政策从商品消费补贴转向服务消费，“两新”政策预计延续至2027年，规模3000亿-5000亿，通过优化消费环境、丰富高品质供给稳住消费韧性。

• 消费概念股：海欣食品、安记食品、西王食品、东百集团、元祖股份

• 服务消费概念股：中国中免、丽江股份、宋城演艺、黄山旅游、长白山、首旅酒店、锦江酒店、华住集团、同庆楼、广州酒家、中体产业、舒华体育、力盛体育、翔宇医疗、悦心健康、爱婴室、科德教育

主线三：财政货币政策——协同发力，“宽财政+宽货币”延续

• 核心逻辑：财政政策持续发力，赤字率预计维持4%，超长期特别国债、专项债额度扩容；货币政策仍有降准降息空间，结构性工具聚焦科技、绿色等领域，精准滴灌实体经济。

• 大金融概念股：中银证券、瑞达期货、赢时胜、新大陆、恒银科技、顶点软件、神州信息、南天信息、长亮科技、宇信科技、科蓝软件、信雅达、同花顺、东方财富、恒生电子、金证股份、大智慧、财富趋势、指南针、拉卡拉、新国都、新开普、新晨科技、飞天诚信、高伟达、银之杰

主线四：科技创新——“重科技、强产业”，新质生产力为核心

• 核心逻辑：政策突出科技核心引擎地位，推动传统产业升级与新兴产业集群发展，前瞻布局量子科技、人形机器人等未来产业，深化“人工智能+”行动，强化新质生产力培育，人形机器人、商业航天等赛道有望迎来量产突破。

1. 量子科技：国盾量子、科大国创、格尔软件、中国长城、光迅科技、华工科技、吉大正元

2. 储能与氢能：宁德时代、阳光电源、派能科技、亿华通、美锦能源

3. 可控核聚变：合锻智能、西部超导、永鼎股份、安泰科技、中国核建、国光电气、联创光电、上海电气、东方电气、旭光电子、白银有色、哈焊华通、中洲特材、爱科赛博、东方钽业、王子新材、融发核电、久立特材、金杯电工、斯瑞新材、利柏特、国机重装

4. 人形机器人：三花智控、凯龙高科、海昌新材、拓普集团、双环传动、长盛轴承、绿的谐波、恒工精密、五洲新春

5. 商业航天：中国卫通、中国卫星、臻镭科技、航天科技、航天电子、麒盛科技、中科星图、华力创通、上海沪工、达华智能

6. 6G：中兴通讯、烽火通信、信科移动、剑桥科技、华工科技、光迅科技、天孚通信、铖昌科技、信维通信、盛路通信、硕贝德、通宇通讯、金信诺、本川智能、海格通信、亨通光电、中天科技、沃特股份、武汉凡谷、瑞斯康达

7. 低空经济：万丰奥威、宗申动力、众合科技、天成自控、纵横通信、深城交、上工申贝、金盾股份、纵横股份、中化岩土

8. 高端制造（工业母机）：科德数控、华中数控、维宏股份、汇川技术、东土科技、秦川机床、创世纪、海天精工、沈阳机床、上机数控、国盛智科、纽威数控、日发精机、华东数控、宇环数控

9. 脑机接口：创新医疗、岩山科技、汉威科技、佳禾智能、南京熊猫、爱朋医疗、三博脑科、翔宇医疗、熵基科技

10. 海洋经济：巨力索具、中天科技、佛山照明、中科海讯、深水海纳、海洋王、中国船舶、宁波海运、东方海洋、海兰信

主线五：房地产市场——政策托底，筑底回稳关键年

• 核心逻辑：房地产仍需政策发力托底，预计推出按揭贴息、一线城市限购松绑、公积金利率下调等增量政策，聚焦去库存与城市更新，支持改善型住房需求，推动行业筑底企稳。

• 房地产概念股：中源家居、名雕股份、顶固集创、世联行、我爱我家、三六五网、安居宝、国创高新、中天服务、天保基建、华夏幸福、市北高新、陆家嘴、中绿电、奥园美谷、珠江股份、皇庭国际、南都物业、锦和商管、特发服务、招商积余、北辰实业、电子城、华远控股、外高桥、金地集团、绿地控股、三湘印象

主线六：资本市场——稳预期，引长期资金入市

• 核心逻辑：政策聚焦维护资本市场平稳运行，推动公募基金、保险、养老金等长期资金入市，发挥平准基金作用，鼓励央企与上市公司常态化回购增持，强化市场信心支撑。

• 关联概念股：东方财富、同花顺、恒生电子、金证股份、指南针、财富趋势、中信证券、华泰证券、中金公司、中国银河

三、布局思路总结

2026年中央经济工作会议核心围绕“十五五”开局定调，科技创新（新质生产力）、扩内需促消费、财政货币协同发力三大主线确定性最高。布局可优先关注三大方向：一是政策倾斜明确、产业落地加速的科技赛道（人形机器人、商业航天、工业母机）；二是消费升级下的服务消费龙头；三是受益于宽财政宽货币的大金融与基建产业链。建议提前潜伏高景气细分龙头，待会议公报发布后，重点跟踪新增提及的新题材、新名词，把握二次炒作机会。