马上进入2月，春节前2周，指数向下没有空间，趋势向上甚至突破走一小波主升，春节发酵大牛市，这个概率是有的，GJD极致控盘看上边想法了。另外周五有色方向大跌，下周资金及关注应该会回到题材。

题材上牛了2个月，牛股频出的商业航天目前经历了下跌-反抽-震荡，如果说商业航天是大周期，那么节前至少要保持活跃，局部抱团走强且走出持续性，板块性机会暂看还是年后，后续看好还有超级主升浪，节前观察信维通信、航天电子。

节前两周比较看好的是AI应用，首先2026年是AI应用落地年，头两年爆炒硬件端，目前市值都很高了，或许个别细分有想象力，但难成为主流；AI应用方向，GJ层面政策支持大力发展，全球各巨头持续加码投资，会成为接下来很长时期的持续型热点，消息会不断爆出，板块大概率也会牛股频出，多看真AI，擦边蹭概念的少关注，如果AI应用无法安全着陆，那之前炒作的硬件端都是鸡毛，所以行情可期，一片蓝海。

短期看，上次启动借着海峡、商航的情绪直接走高潮，触怒JG，连带商航一起走极致杀跌，这里说谁影响谁都没有必要，也说不清；往前看，如果商航节前走强，那AI作为商航上一波的情绪补涨，也会被带起共振，毕竟这一段时间还保持活跃的，能看的题材就是AI应用了，大资金深度参与；如果航天只是局部抱团或震荡，那节前短线资金大概率也是会聚焦到AI，春晚、春节，持续性消息刺激，情绪走强的话个人觉得绕不开，板块核心蓝色光标、浙文互联，热门天地在线、利欧股份等，低位逻辑昆仑万维、万兴科技、科大讯飞等。

另外还有一个是存储芯片方向，看好；板块多为机构长持标，逻辑没问题，短线操作难度比较大，适合长期高抛低吸，或者阴线进场，模组+AI端侧佰维存储，封测长电科技、富微通电等。

祝好！