2026年6月13号周末复盘
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近期的市场,大盘处于持续走弱的态势,那么传统短线的炒小炒差就变得越发频繁上演,相信大家也都感受到了一些与过去3000点整体弱势市场之下类似的感觉
不过现在毕竟还是以量化为绝对主导的短线市场,传统的游资接力方式已经式微,在量化的加持之下,个股的波动也是持续的放大,对于情绪面的快速释放也是起到了推波助澜的作用
本周后半周最大的炒小炒差看点来自于减持,相信大家也都明白,就是达实智能卖公司式4%疯狂减持的如来神掌,直接把物理AI当红炸子鸡的天娱达实全部按死
在游资年代,还存在一部分反向操作的惯与传统,也就是借晚间大利空的预期差,比如隔天低开之后直接暴力反向拉出地天板震惊全场,进而隔天再接高开秒板甚至一字板的连续极限转强,强行扭转乾坤,而这也是游资年代玩转情绪面的常规操作之一,也是利空公告“妖股通行证”的来源之一
不过到了量化年代,这样的反向操作几乎绝迹了,利空会被量化正向解读为十足的利空,而不会像游资那样解读为虽有危机,但却在危机中孕育新机,像达实这样的戛然而止式突然死亡,将会成为现在量化时代的主流操作,也就是,一旦有利空,那么就应该谨慎甚至撤退了,而不应该幻想有反向操作逆转乾坤的机会
另外,周五晚上还出了一个减持相关的滑天下之大稽笑话,而且正好出在同样是近期绝对高度领头羊情绪大龙头的金安上面,金安作为近期量化资金从长飞亨通、风华生益等不断撤出之后的主要进攻目标,也是走出了一波猛烈上涨行情
周五秒板转强之后,盘中突发爆头,不过承接猛烈,尾盘竞价直接抢回分时均线,通过这一个断板操作,打掉5%的涨幅,直接规避了后面一段时间的10天100%严重异动风险,手法也是相当的娴熟了,周一小高开直接反包的走势也是呼之欲出
可笑的是盘后公告,共计持股15000股的独立懂事赵先生感受到了近期股价的冲天阵势,心存二志、反骨昭彰,悍然宣布将减持3750股的金安股票,此举一出,天下哗然,众人纷纷赞叹,37手半,实在是高,今天爆头的原因也终于找到了
周一的金安,恐将被赵先生的3750股减持的疯狂之举,直接触发量化强制卖出减持股票的铁血策略,直接压死一字跌停,金安赵先生,以减持3750股共计总股本0.00052%的惊天大作,一举达到了达实三位大佬合计减持总股本4%的效果,真乃神人也
周一的金安也势必成为全场的风口浪尖,周一盘后全网也势必充斥各类网络文章:《3750股减持引发的血案》、《金安股价剧震,试问减持37.5手赵先生是何许人也》、《大牛股金安一字跌停,赵先生精准减持意欲何为》等等
金安赵先生、37.5手减持哥的名号也势必响彻全网,在短线炒作历史上留下重重一笔
不过现在毕竟还是以量化为绝对主导的短线市场,传统的游资接力方式已经式微,在量化的加持之下,个股的波动也是持续的放大,对于情绪面的快速释放也是起到了推波助澜的作用
本周后半周最大的炒小炒差看点来自于减持,相信大家也都明白,就是达实智能卖公司式4%疯狂减持的如来神掌,直接把物理AI当红炸子鸡的天娱达实全部按死
在游资年代,还存在一部分反向操作的惯与传统,也就是借晚间大利空的预期差,比如隔天低开之后直接暴力反向拉出地天板震惊全场,进而隔天再接高开秒板甚至一字板的连续极限转强,强行扭转乾坤,而这也是游资年代玩转情绪面的常规操作之一,也是利空公告“妖股通行证”的来源之一
不过到了量化年代,这样的反向操作几乎绝迹了,利空会被量化正向解读为十足的利空,而不会像游资那样解读为虽有危机,但却在危机中孕育新机,像达实这样的戛然而止式突然死亡,将会成为现在量化时代的主流操作,也就是,一旦有利空,那么就应该谨慎甚至撤退了,而不应该幻想有反向操作逆转乾坤的机会
另外,周五晚上还出了一个减持相关的滑天下之大稽笑话,而且正好出在同样是近期绝对高度领头羊情绪大龙头的金安上面,金安作为近期量化资金从长飞亨通、风华生益等不断撤出之后的主要进攻目标,也是走出了一波猛烈上涨行情
周五秒板转强之后,盘中突发爆头,不过承接猛烈,尾盘竞价直接抢回分时均线,通过这一个断板操作,打掉5%的涨幅,直接规避了后面一段时间的10天100%严重异动风险,手法也是相当的娴熟了,周一小高开直接反包的走势也是呼之欲出
可笑的是盘后公告,共计持股15000股的独立懂事赵先生感受到了近期股价的冲天阵势,心存二志、反骨昭彰,悍然宣布将减持3750股的金安股票,此举一出,天下哗然,众人纷纷赞叹,37手半,实在是高,今天爆头的原因也终于找到了
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周一的金安也势必成为全场的风口浪尖,周一盘后全网也势必充斥各类网络文章:《3750股减持引发的血案》、《金安股价剧震,试问减持37.5手赵先生是何许人也》、《大牛股金安一字跌停,赵先生精准减持意欲何为》等等
金安赵先生、37.5手减持哥的名号也势必响彻全网,在短线炒作历史上留下重重一笔
话题与分类:
主题股票:
主题概念:
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当下六大核心电子、半导体、算力配套材料,逐一讲解各自应用场景、本轮涨价根源,对比不同品种行情续航能力,区分强弱梯队,筛选长线具备上涨逻辑的标的品类。
1⃣铜箔(PCB 核心原料)
应用:覆铜板基材、电路板导电层,服务器、AI 算力板、通信板刚需;
涨价诱因:下游 AI 服务器、高速 PCB 订单放量,新能源同步消耗铜资源,供给端产能释放节奏偏慢;
行情判断:需求刚性强,供需平衡偏紧,行情具备中长期支撑。
2⃣环氧树脂
应用:覆铜板树脂基体、电子封装、绝缘材料,绑定 PCB 产业链;
涨价诱因:上游化工原料成本抬升,覆铜板大厂备货增加,行业开工率上行;
行情判断:跟随 PCB 景气度波动,弹性中等,高度依附下游订单。
3⃣铝基板基材
应用:大功率电源、算力电源板、LED、功率器件散热基板;
涨价诱因:AI 电源模块需求暴增,新能源储能、逆变器同步拉动,铝原料小幅上行叠加产能紧俏;
行情判断:算力电源增量独特,成长性优于普通 PCB 耗材。
4⃣光刻胶配套树脂 / 单体
应用:芯片制造光刻环节、先进封装、面板;
涨价诱因:国内晶圆厂扩产、国产替代加速,海外供给收缩,高端品类缺口明显;
行情判断:国产替代逻辑硬核,高端品类长线持续性最强,壁垒最高。
5⃣碳化硅衬底材料
应用:车规功率器件、算力电源、快充、高压变电设备;
涨价诱因:新能源车渗透 + AI 高压供电需求双爆发,衬底扩产周期长、良率爬坡慢,短期供给跟不上;
行情判断:长周期高景气赛道,产能释放缓慢,长线行情空间大。
6⃣电子特气
应用:晶圆刻蚀、薄膜沉积、清洗,芯片制造必备耗材;
涨价诱因:全球头部厂商控产稳价,国内晶圆、先进封装产能持续扩张,国产替换提速;
行情判断:刚需消耗品,稳定高景气,波动小于化工类板材原料。
行情持续性强弱对比(从强到弱)
第一梯队(长线行情最优):碳化硅衬底、高端光刻胶原料、电子特气 壁垒高、扩产慢、国产替代空间巨大,AI + 新能源双重需求托底;
第二梯队(中等弹性):铝基板基材、铜箔 工业刚需,订单实打实放量,但原料端受大宗商品价格扰动,波动更大;
第三梯队(跟随型):环氧树脂 纯化工中游,完全依附覆铜板、PCB 景气,自主行情逻辑弱。
结论(重点‼️)
1⃣涨价不代表同幅度上涨,壁垒、扩产周期、替代空间决定能走多远;
2⃣算力基建不止芯片,上游材料是产能扩张的瓶颈环节;
3⃣长线布局优先高壁垒半导体材料,普通 PCB 化工原料只适合波段行情。
1. 磷化铟衬底:AI光模块等需求拉动,缺口约50%,企业有云南锗业、有研新材、三安光电、天通股份。
2. ABF载板:高端产能集中日韩台,新专案溢价30%-40%,企业有兴森科技、景旺电子、生益科技。
3. HVLP铜箔:AI高端需求缺口超40%,企业有诺德股份、嘉元科技、铜冠铜箔。
4. 玻纤布:高速通信升级需求紧,企业有中国巨石、中材科技、宏和科技。
5. 电子特气:高端依赖进口,供应偏紧,企业有华特气体、金宏气体、凯美特气、雅克科技。
6. 大硅片:AI算力推动产能回升,企业有沪硅产业、TCL中环、立昂微、神工股份。
7. 光掩膜版:光刻机设备受限交期长,企业有路维光电、清溢光电。
8. 碳化硅:高端8英寸稀缺,企业有天岳先进、三安光电、露笑科技。
9. 半导体靶材:成本上行压力大,企业有江丰电子、阿石创、欧莱新材。
10. 高端电子树脂:M8/M9产能稀缺,企业有东材科技、圣泉集团、同宇新材。
11. 纳米硅微粉:HBM用依赖进口,企业有国瓷材料、联瑞新材。
12. 薄膜铌酸锂:高端供给集中,企业有天通股份、福晶科技、光库科技。