兄弟姐妹们，今天又是“冰火两重天”的一天。创业板一度猛冲2.5%，结果午后怂了，收涨1.7%；主板更惨，4100点都没站住，尾盘还绿了，收在4091。你说它弱吧，成交额又干到3.06万亿，连续三天3万亿+；你说它强吧，一半个股在跌，涨停138家，跌停也有11家。

说白了，钱还是那么多钱，但全往科技硬核方向怼，传统板块像航运、煤炭、白酒、保险，基本是被抽血的状态。中国平安、建设银行都跌了2个多点，白酒里的今世缘也跌超3%。所以别看指数没怎么涨，选对板块就是牛市，选错就是熊市。

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热点板块，就一个字“硬”——硬科技的硬

今天最猛的三条线，全是跟AI基建相关的：

① PCB（印刷电路板）——全场最靓的仔

板块里20多只涨停，逸豪新材直接干了20CM的3连板。为啥这么疯？因为AI服务器用的高端铜箔，现在全球缺货，订单都排到2027年下半年去了。简单说就是供不应求，而且短期解决不了。这板块已经是明牌主线，但位置都不低，追高得留个心眼。

② MLCC（电容）——又一个缺货大王

麦格米特、江海股份涨停。摩根士丹利算了一笔账，英伟达新一代产品用的MLCC价值量是以前的近3倍，而且渠道商说缺货可能持续到2028年。这波景气度可能比2018年那波还猛。

③ 光通信/光纤——CPO概念爆发

太辰光涨超10%，源杰科技继续创历史新高。CPO市场规模预计从今年1亿美金飙到2030年390亿美金，想象空间够大。

另外稀土永磁因为新资源法实施，今天也涨了一波，厦门钨业、盛和资源涨停。锂电池靠亿纬锂能中报预增95%-110%带起来，整个板块都红了。

跌的惨的：港口、煤炭、汽车、白酒、保险，基本是传统行业。资金就这么多，去了科技，这边就得挨揍。

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热门个股，连板一堆，但尾盘有“惊悚”信号

连板梯队依然猛：盛龙股份、深桑达A都是4连板，逸豪新材20CM三连板，麦格米特2连板。

但是！ 尾盘有个不好的信号——中船特气，这只年内涨了7倍的大牛股，尾盘突然跳水几乎翻绿。这给高位20CM的票提了个醒：别太贪，随时可能派面。另外风华高科、三安光电午后炸板，说明部分资金已经开始怂了，不再无脑顶板。

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消息面，有政策有产业，都不算利空

· 发改委等五部门启动节能降碳三年行动，涉及钢铁、电解铝等9大行业。

· 矿产资源法正式施行，36种矿产入战略目录，利好稀土。

· 国产GPU公司燧原科技IPO过会，拟融资60亿，对芯片半导体算情绪利好。

· MLCC缺货、CPO爆发这些产业消息上面已经说了。

· 央行今天净投放4495亿逆回购，流动性没问题。

外围港股今天跌了1.4%，但对A股影响不大。

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明天咋整？说点掏心窝子的策略

首先，方向上，还是盯着“硬科技”主线，尤其是PCB铜箔和MLCC，资金介入最深。但要注意，今天中船特气跳水，加上午后炸板增多，高位股明天可能分歧加大。所以：

· 如果你手里有高位连板票，明天早盘冲高可以适当减仓，别贪最后一口肉，尤其观察逸豪新材、麦格米特这些风向标，它们要是扛不住，后排更危险。

· 如果想新开仓，尽量找主线里的低位补涨，比如PCB里的诺德股份、光华科技（今天一字板，看有没有开板回封机会），或者MLCC里今天炸板的风华高科，明天如果低开有承接，可以捞一点博弈反包。

· 稳健的朋友，看看锂电池，亿纬锂能带起了业绩线，可以找PE低、图形好的锂电票做防守。券商也可以当个情绪指标，但不一定要买。

· 仓位，别满仓，5成左右滚动。毕竟沪指还在30日均线附近折腾，方向没完全明朗。

最后说句实话：3万亿成交量下，行情不会一下子死掉，但轮动会加快。别今天追这个明天追那个，咬住一条线做T都比来回切换强。高位票一旦放量滞涨，记得跑快点。

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好了，今天的复盘就聊到这儿。以上全是个人瞎bb，不构成买卖建议，亏了别找我，赚了您自个儿乐呵。明天盘中见分晓，祝各位兄弟姐们发财！