十一、美伊中东/航运

◇事件：

①6月25日 一艘货船在霍尔木兹海峡遭不明发射物击中，数艘货船穿越时折返，可能破坏海峡迅速重开的局面。美油终结四连跌涨2.3%报71.92美元。

②6月25日 特朗普称美方将参与国际原子能机构对伊朗核设施核查；伊朗消息人士称以色列从黎巴嫩撤军是美伊协议条件。波斯湾原油出口反弹至冲突前水平的75%。

◇相关个股：中远海能、招商轮船、中工国际、永和股份、吉宏股份

十二、新型能源体系/储能

◇事件：

①6月25日 国家发改委、国家能源局印发《新型能源体系建设"十五五"规划》，到2030年新能源发电量占比达30%，风电和太阳能发电装机比重超50%。

②6月25日 两部门提出大力发展新型储能、加力发展长时储能，推动配电网向源网荷储转变，2030年力争具备承载9亿千瓦分布式新能源接入能力。新增西电东送能力8000万千瓦以上。

◇相关个股：协鑫能科、阳光电源、鹏辉能源、国轩高科、科士达、上能电气、圣阳股份、南网储能

十三、脑机接口

◇事件：

①6月25日 广东省委科技委印发《广东省脑机接口科技与产业协同发展行动计划(2026-2030年)》，到2030年新增100家脑机接口企业，打造10款以上非侵入式爆款产品，核心产业规模达百亿级。

◇相关个股：汉威科技、佳禾智能、创新医疗、三博脑科

十四、商业航天

◇事件：

①6月25日 中国首艘火箭网系回收船舶"领航者"靠泊三亚南山港，进一步完善海南海上航天回收保障体系。长征十号乙航警指向7月10-13日窗口，海上网系回收首秀临近。

◇相关个股：中天火箭、西部材料、航天发展、航天电子

十五、苹果产业链

◇事件：

①6月25日 苹果官宣因内存短缺大幅涨价，Mac及iPad多款产品调价幅度达20%，存储成本压力"前所未有"。苹果收盘大跌6.1%，创4月以来最大跌幅。

②6月25日 苹果折叠屏iPhone进入量产准备阶段，富士康负责初期生产，量产预计7月下旬启动。苹果Mac芯片战略调整，M6跳过高端版本直接跃迁至M7系列。

◇相关个股：立讯精密、歌尔股份、蓝思科技、东山精密、领益智造

十六、自动驾驶

◇事件：

①6月25日 联合国世界车辆法规协调组织正式批准发布自动驾驶系统全球技术法规(ADS GTR)，由中国、欧盟、英国、美国、加拿大和日本共同牵头制定。

②6月25日 交通运输部等五部门印发《"人工智能+交通运输"典型应用场景创新行动方案》，开展智能驾驶"端到端"大模型研发与测试。

◇相关个股：德赛西威、浙江世宝、中科创达、经纬恒润

十七、玻璃基板/康宁

◇事件：

①6月25日 康宁在AI数据中心光互连大会上推出"Glass Bridge"玻璃光连接器及融合玻璃基板与光互连的新一代CPO架构。采用TGV工艺在玻璃基板上构建光波导，适配玻璃基板封装市场。

②6月25日 京东方宣布玻璃基封装载板试验线已实现全自动化设备通线并送样客户，进入技术测试阶段。

◇相关个股：沃格光电、光迅科技、京东方A、TCL科技、彩虹股份、兴森科技

十八、机器人

◇事件：

①6月25日 宇树科技宣布双足人形机器人R1官方售价由3.99万元下调至2.99万元起，并开放现货销售。

②6月25日 国产智能盾构换刀机器人正式投用，机器人应用场景持续拓展。

◇相关个股：首开股份、全志科技、鸣志电器、长盛轴承

十九、中报业绩

◇事件：

①6月25日 恒逸石化公告预计上半年净利润55亿-60亿元，同比增长2326%-2547%，Q2环比增长75%-100%。业绩主因文莱炼厂满产满销、己内酰胺-聚酰胺一体化项目产销两旺。

②6月25日 上交所发布沪市半年报预约披露时间表，中船特气7月18日率先披露。百润股份预增19.5%-25.9%。目前已有亿纬锂能、卫星化学、恒逸石化、长川科技等发布中报预增公告。

◇相关个股：恒逸石化、百润股份、亿纬锂能、长川科技、中船特气

二十、钠电池

◇事件：

①6月25日 摩根士丹利在最新全球深度研究报告中，将钠离子电池时代定性为"新石油时代"(New Oil Age)，称万亿赛道机遇与挑战并存。

◇相关个股：维科技术、孚能科技、宁德时代、永太科技

二十一、钙钛矿

◇事件：

①6月25日 协鑫光电发布经认证的2042平方厘米中试线级量产钙钛矿-晶硅叠层组件，转换效率达30.23%，首次站稳30%效率门槛，具备行业里程碑意义。

◇相关个股：协鑫集成、通威股份、迈为股份、阳光电源$超声电子(sz000823)$