6月26日

一、昨日强势热点（短线情绪优先）

磷化铟：兴业科技
存储芯片：太极实业
MLCC：火炬电子、艾华集团
四氯化硅：宏柏新材
PCB：超声电子
洁净室：亚翔集成
封测：长电科技
算力：航锦科技

二、核心题材催化+对应标的（今日重点）

1、半年报披露窗口开启（业绩线启动）

7月中下旬首批中报预披露，业绩炒作周期开启
首批标的：中船特气、海通发展、龙软科技、神通科技

2、英伟达800V高压直流机柜（AI供电新方向）

催化：英伟达自研800V HVDC供电机柜，26Q3备货、27-28年大规模落地，AI服务器供电升级趋势确立
标的：麦格米特、科士达、中恒电气、科华数据、欧陆通

3、具身智能/人形机器人（万亿赛道、机构上调预期）

催化：①26年市场规模破万亿，超万家企业入局；②大摩两次上调人形机器人出货，26年预期近乎翻倍
核心标的：模塑科技、大业股份、巨轮智能、斯菱智驱、三瑞智能
北交所标的：丰光精密、巨能股份、万达轴承

4、硅片（涨价周期确认，5年上行大周期）

催化：立昂微7月起6-12英寸硅片涨价10%-15%，下半年或再涨；多家厂商、海外大厂Q3密集涨价、锁定明年长协
标的：立昂微、沪硅产业、有研硅、TCL中环、西安奕材

5、PCB/CCL全产业链涨价（缺货限购、交期拉长）

催化：上游原材料翻倍涨价，大厂订单爆满、交期2-3个月、实行限购，行业全面涨价

• CCL板材：生益科技、金安国纪、华正新材、南亚新材

• 电子布：中国巨石、国际复材、中材科技、宏和科技

• 铜箔：宝鼎科技、方邦股份、德福科技、铜冠铜箔

• 设备端：大族激光、大族数控、合锻智能

6、刀具板块（7月集体涨价）

催化：海外两大刀具企业7月1日起全系产品涨价，原材料及综合成本持续上行
标的：华锐精密、欧科亿、新锐股份、中钨高新

7、十五五新型能源体系规划（长线政策底）

核心目标：2030年风光装机、发电量占比超50%；重点推进可控核聚变、太空电站、高温超导、算电协同
覆盖方向：风电、光伏、核电、氢能、新型电网、虚拟电厂、算电协同

三、当日重磅行业快讯（事件驱动）

1. 石英股份：高纯石英棒（石英纤维布专用）实现小批量供货

2. 龙磁科技：高端芯片电感通过国际半导体大厂验证

3. 软通动力：签约头部大模型厂商大额智算服务订单

4. 中国电信81.61亿服务器集采落地，华为鲲鹏中标（受益：神州数码、拓维信息）

5. DeepSeek全员扩招，算力需求持续扩容（受益：杭钢股份、每日互动）

6. 中美经贸磋商落地：成立贸易理事会，推进对等降税

7. 国产100%自研重载智能盾构换刀机器人正式发布

8. 六部门发布美丽中国建设五年行动方案

四、晚间重点公告（利好为主）

【核心利好】

1. 通化金马：国产首款阿尔茨海默创新药获批，填补国产空白

2. 京东方A：玻璃基封装载板试验线通线，已送样测试

3. 精测电子：子公司斩获1.35亿半导体量检测设备大额订单

4. 杭州柯林：2.16亿储能系统采购合同落地

5. 大族激光：25.2亿投资光纤及预制棒项目

6. 鼎龙股份：高端光刻胶获批量新增订单，抛光液高增

7. 信德新材：碳纤维制品小批量供货，多领域验证顺利

8. 中航光电：硅光/CPO/ELSFP等产品可批量交付

9. 永太科技：与宁德时代签订电解液原材料合作协议

【超预期业绩】

恒逸石化：上半年预盈55-60亿，同比暴增23倍+
百润股份：上半年业绩稳步增长

【停复牌 摘帽】

复牌摘帽：川大智胜、宇顺电子、中基健康
复牌核查完成：中船特气
停牌核查：昀冢科技（短期大牛）、天壕能源