光通信大跌点评


今日板块大跌，我们认为主要出于几个原因：1）外围大跌，加息预期；2）近期海外针对AI基本面，如ARR、大模型价格战、28年capex等有较大分歧，表现为nvda、goog股价一直在调整。3）DZJG投资扩产光纤，引发市场对供需格局变化的恐慌。4）长鑫临近上市，获利资金提前博弈，准备流出。


#针对1 2我们认为： 外围大跌更多是风险偏好和流动性层面的贝塔冲击，并非光通信基