1、大盘指数情绪：两市大盘缩量上涨，量能26403亿，较昨日缩量1524亿。从趋势强度看，今日缩量反弹，但未能突破5日线，甚至缺口也未补，因缩量，补缺或者突破需要持续放量，所以后市量能非常重要，否则依然是下降通道的弱反弹，毫无生机。早盘跳空3977点开在第一压力位上，9:31分成交288亿，较昨日有缩量，底气不足的高开，9:30--55分，部分昨日抢反弹资金选择了兑现，大盘下山到3955点，企稳后大盘连续整荡反弹到3994点，依然未突破第二压力位，下午开盘到14:00分，大盘在79和94点窄幅震荡；14:00后开始继续反弹到尾盘，收在4010.03点突破第二压力位，但依然未能突破5日线。从结构强度看，全天大小票相互纠缠，10:52分后大票相对强一些；今日在外围和美国科技票反弹的预期差影响下，科技票也缩量反弹，半导体、存储芯片、CPO、光刻机等科技板块领涨；防守板块白酒、利空的油气开采、零售、电机等亏钱效应，昨日护盘的银行板块缩量低开高走，再次充当了稳定板块。从资金人气强度看，今日板块净流入流出比为358:155，说明市场虽然缩量，但依然带动了部分跟风资金；净流入80亿以上有36家，其中300亿以上2家包括芯片概念，200亿上5家，数据中心、新能源汽车、5g等板块，CPO、存储芯片、那机器人概念等均只有百亿以上 流入，相对前几日动辄400亿以上流出，小巫见大巫，也验证了今日所谓的修复的脆弱性，后市不容乐观。昨日表现护盘的银行再次小幅流入6.8亿。从人气上看，8家涨停以上的板块87家，说明投机资金抢反弹意愿套利还是挺强的。从板块强度看，科技板块今日充当了反弹先锋，芯片该板块涨3.78%,资金净流入393.5亿，涨停49家，涨跌比738:133；cpo板块涨4.56%，10家涨停，净流入183亿，涨跌比173:16；存储芯片5.64%资金净流入161亿，11家涨停、涨跌比180:10以上板块均缩量上涨。油气跌幅-4.20%，0涨停，涨跌比1:18，量能放大。煤炭开采-2.75%，净流出12.35亿，1家活口，涨跌比6：28，缩量。大盘涨跌比3322:2049，普反。从整体市场情绪看，大家都在抢反弹，也确实主流科技板块带动了普反，但5日线未破且缩量，后市还是需要注意一下。压力位4027、4015点，支撑位3994、3955点。
2、竞价
看龙头：物理AI天娱数科高开略超预期，达实智能中位高开符合预期；机器人概念中重科技水下开略低预期；AI硬件祥和实业平开略低预期、泰和新材高开略好于预期；煤炭大有能源核按钮大幅低于预期；商业航天神剑股份水下开略低预期；零售中百集团水下开低于预期。
看情绪标：大有能源（不及预期）；中重科技（略低预期）、天娱数科（略超预期）；神剑股份（低于预期）
春秋电子（略好预期）、利通电子（略好预期）、长光华芯（好于预期）、大唐发电（略好预期）
看一字板：宿迁联盛（21.26亿磷化铟衬底+光稳定剂+光伏概念 ）；圣泉集团（19.40亿，PPO树脂+PCB上游+先进封装 ）；韩建河山（1.22亿，收购PEEK龙头+PCCP）
早盘竞价强势高度票不及预期，前期弱势调整票 有回流，这也许是大跌抢反弹的正常操作，跌的越惨，自然反弹越强了。
3、情绪
数据：红盘3322、绿盘2049、涨停132、跌停9、连板10、炸板24、炸板率15.3%，最高板3板，昨日涨停表现+1.38%。
梯队：3板：泰和新材（光纤光缆+芳纶隔膜+烟台国资 ）；天娱数科（物理AI+具身智能数据集+AI应用 ）
2板：宗申动力（低空经济+资产置换+通用机械 ）；汉王科技（具身智能+仿生飞行器+AI应用 ）金安国纪（覆铜板满产满销+定增高等级覆铜板+一季报增长）；埃斯顿（人形机器人+工业机器人出货量第一+具身智能）； 华正新材（覆铜板涨价+AI算力+定增扩产）；韩建河山（收购PEEK龙头+PCCP）；亚翔集成（半导体洁净室+新加坡布局+一季报倍增）；格林深瞳（视觉AI+多模态大模型+机器人概念 ）
从市场投机情绪看，今日涨停132家，较昨日大幅度增加，反映了投机资金积极参与反弹的意愿，但反弹的昨日跌幅较深的科技板块，而表现略强的额板块确是亏钱效应，譬如煤炭、油气等板块；连板10家，较昨日下降，更说明资金没有延续老强势反弹，而是找了跌幅较大的板块形成反弹先锋，但量能不济，这一点需要注意一下。炸板和炸板率和昨日相当，说明资金进攻失败率还是挺高的，但从破板收益看，-0.15%，较昨日大幅度变强，说明市场容错率在不但改善。从市场高度看，既然有了题材带领反弹，自然所谓的抱团瓦解，大有核按钮，有大把的便宜货，干嘛在这棵树上吊死。昨日涨停表现较昨日有下降，极端资打板收益率下降，但不碍资金的收益，因为本身就是缩量反弹套利的事情，低吸也无妨。从总的投机看，市场强势票所谓的抱团瓦解，一些高位科技票在经历调整后今日有局部修复，自然人气上科技票强一些，弱势的炸板票和昨日跌停票等今日容错率相对还好，没有过于极端。判断为投机情绪不差；从板块情绪看，市场跟（美国股市行情）和外围的走势预期差依然强烈，这样所谓的国内一些消息几乎被屏蔽，这种预期在境界段还是要重点盯防。AI物理概念在昨日市场情绪极度弱市势的前提下，今日分化走势，预期差还有余温，如果能弱转强形成内生动力的预期差的话，将是再次介入的好点，若果陨落，则题材终结。从资金偏好看，跌幅较大的科技票反弹先锋，但套利性质，量能不计，不可盲目跟风，抱团瓦解后，如果明日有预期差题材主动走强点的话，可以适当介入，不过需要抵抗一波套利资金兑现之后，所以明日需要后置买点。目前只是反弹，切缩量，不存在主流、主升，谈不上发酵和扩散，更谈不上位差、所谓的强度、走强点等等，当前只盼不要一日游即可，谈不上持续性，更谈不上持续性活跃了，判断板块情绪继续冰点；从以上看投机情绪和板块情绪有背离，当前行情还真不好操作。
4、题材板块
半导体设备：①世界半导体贸易统计组织预计，2026年全球半导体市场规模或突破1.5万亿美元。其中存储芯片今年同比增幅将达250%，规模突破8000亿美元大关。②台积电重申2026资本开支为520~560亿美金，内部倾向于接近上限。全行业扩产的背景下，洁净室、厂房成了瓶颈环节。涨停板：新莱应材、亚翔集成、圣晖集成、盈方微、和远气体、正帆科技、晶升股份、富创精密、中晶科技、西安奕材、民德电子、先导基电
PCB：今年以来，算力需求爆发，带动电子布价格大幅上涨。截至6月初，市场上常用规格的电子布已经完成年内5轮提价，均价达7.4元/米，与去年三季度的低点相比，涨幅达到100%。涨停板：金安国纪、诺德股份、华正新材、中国巨石、宏和科技、中材科技、生益科技、光华科技、山东玻纤、江南新材
AI应用：微信公开课发布开发者接入微信AI生态指引，平台开放AI接入能力，由开发者自主授权使用，标志微信AI助手迈入研发落地阶段。涨停板：格灵深瞳、汉王科技、天娱数科、天地在线、视觉中国、真视通、世纪恒通、慧辰股份、锐明技术
电子树脂：“中东冲突带来的影响，正从能源市场进一步蔓延到电子产品供应链。沙特的朱拜勒工业区此前供应了全球大约70%的PPE树脂。树脂是制造印刷电路板的重要材料，其中，PPE树脂主要用于高端产品。涨停板：圣泉集团、东材科技、康达新材、银禧科技、同宇新材
MLCC：AI驱动的MLCC超级周期才刚刚开始。MLCC已成为AI服务器继GPU和内存之后的第三大成本项，预计2025年至2030年市场规模将增长约4.3倍。
涨停板：风华高科、顺络电子、双星新材、博迁新材、洁美科技、利和兴
光纤：①亚马逊宣布与康宁公司签署数十亿美元协议，采购光纤、光缆及连接解决方案，以支持其全美数据中心扩张。②日本光纤龙头藤仓谋划涨价；报告显示2026年美国本土光缆需求增长强劲。涨停板：长飞光纤、亨通光电、中天科技、长江通信、泰和新材、石英股份
其他强势股：太辰光、唯科科技、烽火通信
半导体硅片：截至6月8日，国内半导体硅片环节的边际变化在于，继此前取消销售折让的变相提价后，厂商已开始明确酝酿新一轮直接涨价，标志着价格传导正式从晶圆厂向下游材料端延伸。沪硅产业、西安奕材、立昂微、中晶科技、TCL中环、合盛硅业
其他强势股：晶盛机电、高测股份、神工股份
机器人：①英伟达和韩国斗山集团6月7日宣布正在扩大合作，以在物理AI、机器人和AI工厂基础设施领域开拓新机遇。②智元推出具身智能生态技术体系“ AIMA ”，承诺未来五年将投入高达20亿元的专项资金，今年率先投入超1亿元人民币赋能AIMA开发者。涨停板：长华集团、埃斯顿、宁波华翔、晋拓股份、泰坦股份、海能达
液冷：当前，AI算力需求呈现爆发式增长，为相关产业链打开增量空间。国信证券预测，2030年全球服务器液冷总体市场空间将达535亿美元，CDU（冷量分配单元）、冷板等重点部件的市场空间有望超千亿元人民币。涨停板：英维克、冰轮环境、伟隆股份、金富科技
电力：厄尔尼诺信号再强化，把握电力量价双升周期。若今夏重现紧张局面，将利好火电电价提升，推动容量电价上调，并改善核电及外送沿海水电的电价水平。涨停板：大连热电、深南电A、华电辽能、豫能控股
数据中心电源：新雷能、华丰股份、奥海科技、宏微科技
算力租赁：东阳光、真视通、常山北明、群兴玩具
模拟芯片：DrMOS 成高端 AI 电源标配已是产业共识，DrMOS 凭不可替代优势，将快速从高端服务器向通用 AI 服务器、边缘算力、智算中心普及。
涨停板：新洁能、杰华特、晶丰明源
5、情绪标
D:天娱数科、长飞光纤、圣泉集团、豫能控股
K：大有能源、中重科技、祥和实业、达实智能
6、个人操作
新关注神剑**
个人观点，仅供参考。大抵如此了。