先看政策与宏观事件
1.美伊战争
美国总统特朗普表示，美国将在今晚再次对伊朗发动打击，并警告未来可能接管包括关键石油出口枢纽哈尔克岛在内的伊朗能源基础设施。
美军中央司令部在社交媒体平台上发声明称，“霍尔木兹海峡仍保持通行，美军已为途经霍尔木兹海峡的商船设立了‘安全航道’，所有‘未违反针对伊朗封锁措施’的船只均可使用这些航道。
影响：美伊战事又有升级的迹象，但是市场已经不太担心油价了，海峡没有完全封锁。
2.钨
翔鹭钨业钨原料长单采购价大幅上调，黑钨、白钨精矿涨幅均超25%公司回应：之前回落太多。
影响：钨粉年初大涨后回落很多，近期开始企稳反弹。
3.半导体
台积电3nm月产能增至17.5万片仍无法满足AI芯片需求考虑涨价最高15%。
影响：利好晶圆代工。

最新观点:
昨日市场低开后冲高回落，深证最高碰到5日均线，最低又打到14700附近，尾盘反弹，指数小跌，科创50表现较好。个股超过4000只下跌，涨停板也只有78只，跌停板50只，成交量继续萎缩。
从市场表现来看，并没有恐慌盘，只是成交量缩小后，买卖都变得谨慎。
板块方面，小金属、电子化学品、半导体领涨，厨卫电器、能源金属、油气开采、化工表现也较好，上涨板块不多。跌幅排在前面的板块有影视院线、IT服务、文化传媒、游戏、软件、电机，旅游酒店、自动化设备、电源设备、汽车零部件等表现也很差，大部分板块都是普跌。

昨日科技板块中半导体较强，尤其是设备和材料，元件也比较抗跌，通信较弱，题材板块机器人和商业航天继续下跌。
现在市场是只有少数板块才有持续性。就连科技也是大部分走弱了，pcb和光模块的龙头都已经开始调整了，光纤、MLCC也没有持续走强，只剩下涨价品种还比较强，电子布、铜箔、覆铜板还没有真正调整，不排除后面会补跌。

这几天半导体设备和材料很强，六氟化钨持续大涨带动了板块人气，市场在挖掘半导体下游扩产利好的一些设备和材料，尤其是涨价的硅片、靶材等。

六哥认为市场高低切基本上不大可能完成，除了科技基本上只有银行、水电这种高股息的能避险，大部分板块基本面都是恶化的，不是机构不愿意切换，是真的不知道切到哪里。
所以，市场表现出来的就是高位的科技震荡调整跌的也不多，低位的细分领域不断被挖掘，原来反弹的那些板块又接着创新低。
这种行情应对起来就需要耐心，市场是很弱的，成交量也萎靡，只能耐心挖掘低位的新方向才有更好的收益，高位的涨价品种只能做做短线。

昨晚美股科技和商业航天大涨，spacex 上市是催化剂，韩国今天早上涨了8%，近日科技估摸还会反复的。

大盘现在还是比较弱，虽然深证昨天在14700附近撑住了，但是不代表就能企稳，现在成交量萎缩并没有杀出恐慌盘，这种行情需要很长时间的震荡磨底，这段时间估计都是缩量震荡的阶段，大部分板块没什么机会，只能控制好仓位，挖掘低位的科技细分领域，找不到就宁可不出手，不需要分散配置。

最新板块看法：
1.海外算力链
海外算力链是本轮行情主线，本轮行情涨幅比较大，现在光模块、pcb都开始调整，只有涨价的覆铜板、电子布还比较强，只有短线机会，不建议再无脑追涨。
2.半导体
半导体扩产的设备和材料近期热度较高，未来增长可预期，尤其是涨价的电子化学品、靶材等细分领域关注度较高，中东战事再起也对板块有催化。
3.小金属
钨近期开始反弹，部分稀土产品也有涨价，板块可能会反弹，但是这个位置应该空间也不大。
4.银行
银行主要是高股息低波动，这两天明显有资金去介入避险，这个并不是某队的护盘行为，只是机构的配置资金再买，当市场调整好银行就涨不动了，所以空间也不大。