1、美元弱 + 供需紧 + 政策催化→有色爆发；
2、资金从 AI 切向周期。
3、高位科技补跌。

高位（估值………………重塑……资本的游戏核心）：
宿迁联盛（跨界）：低位化工龙头 + 跨界 AI 光模块核心材料（磷化铟衬底跨界）

宗申动力（剥离）：低空经济 + 航空发动机。剥离传统、聚焦高成长。

将摩托车发动机业务与隆鑫通用置换，消除同业竞争、优化结构，彻底转型 “航空动力 + 新能源”，