一、总体盘面[淘股吧]

今日大盘延续反弹，三大指数全线收涨。沪指收涨0.87%报4058点，深成指涨1.45%，创业板指涨1.92%，科创50涨2.13%。两市成交2.62万亿，较上周五微幅放量约400亿，连续第二日站稳2.5万亿上方。全市场约2850只个股上涨，近2200只下跌，涨停68只、跌停18只。指数三连阳，赚钱效应稳中向好，但个股分化仍在加剧。

二、盘面核心：科技内部轮动加速，半导体高位整固

今日最核心的变化是科技线内部完成了一次"高低切换"。上周领涨的半导体方向进入高位整固——中芯国际冲高回落收涨1.2%，寒武纪微跌0.3%，华虹公司涨2.1%但盘中振幅超6%。半导体主力净流入收窄至约35亿，较上周五的180亿大幅缩减，说明获利盘在有序兑现。

接力方向明确转向算力硬件和机器人。光模块三驾马车中际旭创涨8.5%创历史新高，天孚通信涨6.2%，新易盛涨5.8%；CPO方向亨通光电涨停；机器人方向绿的谐波涨7.3%，埃斯顿涨停。驱动逻辑：英伟达上周五续创新高，算力产业链映射效应持续；特斯拉Optimus Gen3量产节点临近，机器人方向催化密集。

高股息方向继续被抽血：长江电力跌1.8%，中国神华跌2.1%，资金从防御向成长的迁移趋势进一步确认。果链反弹乏力，立讯精密微涨0.5%，市场对美欧关税磋商仍持观望态度。

连板情绪稳中有升：连板股14只，空间高度维持4板，封板率71%。游资活跃度在回暖，但接力方向集中在算力硬件和机器人，非普涨格局。

三、明日预期

三连阳后指数已逼近4100点压力区，短期存在震荡整固需求。明日大概率是"冲高震荡—午后分歧"的节奏，操作上不追高，控仓等回踩。

乐观面：量能连续两日稳在2.6万亿附近，底部确认结构仍在巩固；算力硬件和机器人方向接力有力，科技主线内部轮动健康。风险点：沪指4100点是前密集成交区下沿，存在技术性压力；布油仍在135美元附近，外围通胀叙事未消；本周将进入中报预告密集期，个股业绩地雷风险需警惕。

操作总纲：持仓者汰弱留强，空仓者等回踩低吸。

早盘：若惯性冲高至4080-4100区间，持仓方向逢高减仓至舒适区间，锁定三连阳利润。不追涨，尤其不追高位半导体后排跟风股。

盘中：核心等一个缩量回踩。若算力硬件/机器人方向回踩不破今日阳线半分位，可分批低吸，优先有订单逻辑的光模块、CPO、机器人减速器/伺服电机前排标的。仓位控制在总仓25%以内。

尾盘：若全天强势震荡、沪指站稳4050上方，可持有底仓。若午后出现放量跳水、炸板率超30%，尾盘减至轻仓或空仓。

趋势在修复，节奏在变慢。三连阳后停下来喘口气是健康的，不因涨而追，不因震荡而慌，等回踩确认后再推仓位。