两市涨停一览：公告：五洲医疗（拟跨界布局电机控制芯片领域）、爱丽家居（拟跨界收购存储测试公司）、中锐股份（公告安顺市西秀区生态修复综合治理项目债权确认及债务重组）智能电网：长缆科技、新能股份、顺钠股份、汉缆股份、中电鑫龙、太阳电缆氟化工：孚日股份、凯恩股份、新亚制程摘帽：东晶电子、艾艾精工（7月14日公告股权转让+摘帽）、军工：中光防雷、长城军工、建设工业、湖南天雁、东安动力、超卓航科（股权变更）、中光学芯片：至纯科技、合肥城建+朗迪集团+合百集团（长鑫概念）、光力科技（先进封装）、博通集成、托伦斯（半导体设备+次新）、魅视科技、盈方微、大消费：美盈森、安德利（前期收购PCB企业+港股饮料股大涨）、狮头股份（盘后公告重大资产重组获审核通过）、机器人：威派格房地产：深物业A、荣丰控股天然气：国新能源其它：中岩大地（前期公告跨界收购PCB刀具公司）、正川股份（正川股份与意大利斯蒂瓦纳托集团旗下 SPAM I公司的战略合作签约仪式于 2026年7月22日 在上海举行。该合作消息随后于7月23日正式对外发布）不明：建设机械——————周五市场的数据比较难看，4940待涨，555红盘，沪深京缩量来到了1.94万亿，成交量缩这么多很大部分原因就是担心长鑫上市引发虹吸效应，所以市场属于先跌为敬了。但是从盘面来说可能并非如此，因为如果是资金不看好长鑫上市，认为是见光死的话，那么周五的三个长鑫概念就不会涨停：合肥城建+朗迪集团+合百集团（长鑫概念），其次也不会安排抓方星海。包括宁德时代的增持的时机也能看出明显的护盘，配合周末韩国9500多亿美元的AI订单，我认为不必过分担忧长鑫的事情。1，智能电网，逻辑来自于：国家电网公示今年第三批特高压、输变电设备招标候选名单。这块其实炒了很多天了，目前处在一个深度分歧的阶段，因为跌停板上有不少是电力股，像深南电A、华电辽能、京能电力、豫能控股、大唐发电、粤电力A、华电能源、湖南发展、乐山电力 等。基本上占据了跌停板的半壁江山，所以板块更像是进入了淘汰赛阶段，这个阶段再去参与的话，意义不大了。像板块的高标立新能源已经触及了严重异动，是否停牌就不清楚了，当然这个阶段可能会为了维护人气不会停牌。它的走势也很关键，它如果能继续向上可能会为板块带来一丝反包的机会，反之会把板块拖向深渊。2，军工，逻辑来自于：根据漳州海事局发布的航行警告，‌中国台湾海峡‌部分海域已于 2026 年 7 月 23 日至 24 日进行了实弹射击训练，期间禁止船舶进入。这块刺激了军工板块的炒作，目前实弹射击已经结束了，所以炒作的话，大概率也差不多到尾声了，如果没有超预期的消息的话，差不多了。3，芯片，逻辑来自于：长鑫科技下周一上市；华为新手机有望搭载基于韬定律的新麒麟芯片。所以市场炒作了芯片相关，尤其是和长鑫有关的概念股都炒了，像常见的合肥城建、合百集团等，持股最大的兆易创新反而没有大涨，因为市场对它的定义是存储芯片概念，这个板块套牢盘太多，所以没有涨停。如果长鑫概念周一继续炒的话，说明资金看好长鑫，反之的话，要注意见光死。4，氟化工，分析人士表示，由于含氟化学品在半导体制造领域应用广泛，在AI高景气带动半导体产业强势的背景下，氟化工产业链也被带动走强。这个板块最大的变数是从周期股变为卖铲人，AI算力的爆发与半导体产业的扩张，正在将氟化工从传统的制冷剂周期行业，推向电子材料与热管理的核心赛道。随着芯片制程先进化及服务器功耗提升，氟化工材料在半导体制造、数据中心液冷和高频高速PCB中的应用需求显著增长，成为AI基础设施背后的“卖铲人”。如果真成为卖铲人的话，那么价值就会得到重估，目前先观察吧。5，综合点评：跌停板24只，涨停板40只，炸板11只，如果加上那些没有封跌停板的创业板，真实的数据基本与涨停板持平，要注意风险。明天最大的变数就是周末叠加了韩国的利好、抓人、回购，给长鑫保驾护航，能否扛住这个世纪冲击波。我有些心里话不知道该不该说，很多人说我买了存储，天天文章都离不开AI离不开存储，所以今天文章包括后面的文章都是全面客观的点评。那么，我是不是真的偏爱AI或者说脑子一热扎到AI里出不来了，我就想问大家，有哪个行业一直是真金白银的全世界不断地投入？政府也扶持，上下游也赚钱？如果还有AI之外的行业达到这个标准，我也愿意深入的研究并参与。1923 年 3 月，马洛里在美国进行筹款巡演时，被《纽约时报》记者问及为何要攀登珠峰，他留下了经典的回答：Because it‘s there（因为山就在那里）。[淘股吧]
当然，短线确实也有很多不错的机会，所以后期也会加强超短线的交易，毕竟这是我的来时路。
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美伊战争最新进展，特朗普下令暂停空袭伊朗。
这倒不是老特发善心，而是心疼钱，美军在中东的“爱国者”等防空拦截弹库存已经亮起了红灯，严重不足。而且这些导弹造价极其昂贵（单枚超400万美元），军火商补齐库存至少需要3年。美军高层也私下警告特朗普：如果继续大规模打下去，万一伊朗报复，美军基地将面临“无弹可防”的裸奔风险。
其次，没有油水可榨了，美军连续13天每天轰炸，但发现这种常规空袭已经“榨不出油水”了。在不派地面部队全面开战的情况下，单靠扔炸弹已经很难取得实质性战果，反而会让伊朗人在外部威胁下更团结。既然打不出新优势，不如先停手。
当然了，选票也是一个关键因素，打仗是要算经济账的。冲突导致霍尔木兹海峡航运受阻，国际油价直接飙升突破了100美元大关，美国国内汽油价格也跟着猛涨。老百姓对高油价怨声载道，这让特朗普在即将到来的11月中期选举中压力山大。民调显示共和党选情堪忧，他必须赶紧给局势降温来挽救选票。
另外，在暂停空袭前，阿曼代表团刚好抵达伊朗斡旋霍尔木兹海峡的通航问题，且谈判有了进展。特朗普顺水推舟暂停打击，就是给外交谈判留出缓冲空间。他想用随时可以恢复轰炸作为筹码，逼迫伊朗在谈判桌上让步，达成一个更聪明的协议。
对于市场的影响是偏正面多一些，毕竟只有全球稳定经济才能发展，但是保不齐随时还会再开战。
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另外，下周除了长鑫之外，还有其它的一些关键数据，可以说是美股的一次大考。美联储的利率决议和微软、Meta、苹果、亚马逊这几大科技巨头的财报全扎堆在一块儿了。这绝对是一场硬仗。
自从上一轮谷歌财报后，华尔街的“风向标”彻底变了。现在大家看科技公司，不再只看你营收涨没涨、AI故事讲得好不好。哪怕你云业务营收暴涨82%，只要你花钱太猛，大家就会担心你的现金流，照样用脚投票，股价照样跌。
所以，下周盯盘不能只盯着“AI资本开支”这一个指标，得重点看这三笔账：
第一笔账：看巨头们敢不敢继续“砸钱”（资本开支指引）
重点看微软、Meta、亚马逊会不会宣布继续上调买AI服务器、建数据中心的钱。
对上游（卖铲子的）：这是天大的好事。他们继续砸钱，半导体、光通信、电力设备这些上游供应链就能跟着吃R。
对巨头自己：这反而可能是利空。因为大家会想：你花这么多钱，现金流压力得多大啊？
第二笔账：看“砸钱”能不能“赚回来”（营收增速）
光花钱不行，得看Azure、AWS这些云业务，以及AI广告带来的收入，能不能跟上花钱的速度。
如果花钱多、赚钱少：比如资本开支涨了30%，营收只涨了10%，市场就会觉得这生意不划算，长期盈利堪忧。
如果赚钱比花钱快：AI订单源源不断，营收增速跑赢了资本开支，那大家悬着的心就能放下来，估值压力也就小了。
第三笔账：看扣除折旧后的“真金白银”（利润与现金流）
买AI服务器和建数据中心不是一次性花钱，后续几年的设备折旧、电费、运维费都是个无底洞，会持续吃掉利润。所以，不能只看表面营收，必须盯紧他们扣除这些折旧成本后的真实利润率和自由现金流。
最后，别忘了美联储这个大Boss，如果美联储继续维持高利率甚至释放收紧信号，那对科技股就是双重打击：一方面，未来AI赚的钱折算到现在就不值钱了；另一方面，巨头们建数据中心借钱的利息成本也会越来越高。
下周市场最希望看到的“完美剧本”是：巨头们继续砸钱搞AI，同时AI业务赚的钱比花的钱还多，而且扣除折旧后的利润和现金流依然非常健康。
最怕的“噩梦剧本”是：巨头们只管疯狂砸钱扩张，但AI业务迟迟不见起色，赚不到钱。那整个科技板块的估值，恐怕都要面临下调的压力了。
就看市场掏出哪个剧本了，老特这个时候暂停袭击伊朗，也有为了降低通货膨胀暂缓加息的味道。
总之7月份，注定他妈的不平凡！！！