事件催化：[淘股吧]
①7月6日 华为将在2026世界人工智能大会（7月17-20日）展出昇腾最新产品，包括业界最大超节点Atlas 950 SuperPoD真机首展。
②7月6日 华为Mate90系列有望搭载基于韬定律的新麒麟芯片，采用逻辑折叠技术，将于秋季发布。


③出海第一站-韩国：根据CNMO科技，华为正计划在26Q4将昇腾950DT、950PR两款芯片以及Atlas 950 SuperPod计算平台Atlas系统推进韩国AI加速器市场，目前已确定分销商合作协议，正在推进技术培训、定价制定和本地化营销相关工作。华为昇腾950系列产品与Deepseek等大模型深度适配，国模+国芯出海即将开始！
④华为Atlas 950 SuperPoD国内唯一的液冷千卡超节点，单柜最大支持8192张昇腾NPU高速互联，2026Q4正式上市。当前订单或已排满，主要客户为互联网云厂商。

关注：华丰科技、申菱环境、飞荣达、杰华特、意华股份、航天电器、英维克

1. 华丰科技
昇腾超节点高速连接器一供，昇腾950 Su­p­e­r­P­od集群核心配套：
• 112G高速线模组市占率超60%，部分型号独家供货华为超节点机柜；
•224G连接器完成华为验证，适配昇腾950DT/950PR大模型集群组网；
• 数据港7.2亿超节点项目、韩国出海算力集群都将大批量采购其高速互连组件，是本次消息弹性最大标的。

2. 航天电器
昇腾高速互联+液冷连接器双赛道供应商：
• 子公司苏州华旃供货昇腾950高速背板、液冷管路连接器，与华丰同为224G产品核心入围厂商；
• 昇腾超节点高密度机柜、液冷算力服务器刚需配套，海外韩国AI机房同样需要液冷互连方案；
• 叠加军工逻辑，算力+航天双线驱动，直接封板。

3. 杰华特
昇腾AI服务器电源管理芯片国产核心供应商：
• 华为哈勃战略持股（第四大股东），为昇腾950系列提供Dr­M­OS、多相Vc­o­re控制器，单台At­l­as服务器价值量高；
• 昇腾芯片功耗极高，供电芯片是必备底层硬件，国内几乎独家大批量供货；
• 昇腾国内订单放量、韩国海外铺货，算力服务器整机出货带动电源芯片需求同步增长。


弹性先锋标的
• 高新发展：控股华鲲振宇，面向互联网大厂供应昇腾整机，在互联网万卡算力集群份额突出，流通盘偏小；业务侧重互联网客户，政企渠道布局相对有限。
• 拓维信息：旗下湘江鲲鹏自研昇腾整机，深耕地方政务、教育算力项目，自有区域算力机房，本地云服务配套完善；业务覆盖范围以省内区域为主，全国大型集采参与度有限。
• 烽火通信：长江计算同步布局鲲鹏、昇腾双架构整机，依托运营商资源拿下省级算力项目，算力业务占比不高，增长弹性一般。
• 神州数码：公司是华为鲲鹏、昇腾双赛道钻石级合作伙伴，同时具备昇腾芯片全国经销渠道+自有神州鲲泰整机产线，形成分销+自研整机双业务结构，和区域型整机企业形成错位互补。