个人操作思路仅供参考：前期低位布局科技赛道后一直持股不动，现阶段更看好剔除海外光模块产业链以外的科技细分修复行情。[淘股吧]
隔夜美股科技大涨叠加光模块利空对冲，今天A股科技赛道一定会出现明显分化，大致三种走势可以参考：
存储、纯国产算力标的，依托海外板块反弹走修复行情；
深度绑定北美市场的CPO个股，受禁令消息拖累低开调整；
无人驾驶、AI应用、消费等其他支线轮动补涨。
隔夜美股三大指数集体收红，纳指领涨全场：纳指涨2.59%，标普500涨1.79%，道指涨1.71%。
美股科技股涨跌分化：英伟达、谷歌、苹果、特斯拉、微软全部收涨超1%；亚马逊跌超2%，Meta小幅回落。
费城半导体指数大涨6.5%，海外存储、光通信赛道集体反攻：迈威尔涨超12%，英特尔、闪迪大涨超10%，康宁涨近9%，SK海力士、Lumentum涨超8%，美光、AMD涨幅也突破7%。
地缘局势缓和，原油大跌、贵金属走强 美财长释放消息，今日或将和伊朗达成协议，打通霍尔木兹海峡航运通道，伊朗也计划允许欧洲清理航道水雷，中东避险情绪大幅降温。 行情上，WTI原油9月合约大跌5.69%；避险资金转向黄金白银，C OMEX 黄金上涨1.07%、白银大涨3.27%。油价下行能降低全球企业生产成本，对整体资本市场属于偏利好。
昨日大盘小幅放量，全天成交2173亿元，上证指数窄幅震荡；硬科技早盘高开高走，带动创业板、科创50大幅反弹，市场整体情绪持续回暖。
不少人感慨，7月这波科技惨烈下跌，更像是海外资本借机清洗杠杆资金，砸出恐慌盘后快速拉回。
重磅突发利空：美国拟限制中国新型光模块进口，CPO板块今日承压 昨晚路透爆出独家消息，美国FCC正在起草新规，计划禁止美国数据中心进口国产新型高速光模块（800G、1.6T等高算力型号），目前草案还未正式落地，存在修改、搁置的可能。
美国拟限制中国新型光模块进口消息一出，很多持有光模块个股的朋友瞬间慌了，咱们拆开客观看，不用过度恐慌：
全球800G以上高端光模块，国内厂商供货占比60%-70%，英伟达、谷歌、微软的AI服务器高度依赖我们的产品；
高速光模块扩产周期长达18-24个月，就算美国想替换国内产能，短期1-2年都很难补齐算力硬件缺口，会直接限制美国本土AI扩张速度；
光芯片核心上游材料磷化铟、高纯铟，国内供给占主导，出口需要国内审批，美方很难完全绕开国内供应链。 美国拟限制中国新型光模块进口消息短期会打击市场情绪，今日CPO海外业务占比高的标的大概率低开；但长期供应链替代难度极大，利空落地后反而容易分化走势。
自动驾驶迎来强政策利好，无人驾驶赛道长期受益 国内首部高阶自动驾驶强制性国标正式发布，标准针对L3、L4级自动驾驶车辆，2027年7月1日正式落地实施。 新规明确了自动驾驶启动、行驶、退出全流程安全规范，对车企研发、上路测试、量产落地划定统一硬性标准。
有了强制国标约束，高阶智驾商业化落地速度会加快，整车、自动驾驶算法、车载硬件产业链长期迎来催化。