$传智教育(sz003032)$小记：在外围美伊局势的缓和、AI方向的企稳反弹后，我们的A股也企稳反弹了，这点跟文章的预判一致，因为硬件的抛压在逐步减小，成交量也大幅回升，资金进攻方向多元化而良性，市场逐步回归到正常一点的市场。在当前时点，市场的选择就很多了，可以是超跌的AI硬件，也可以是AI应用，还可以是资源股、医药和电力，这点给了机构和量化资金轮动的机会。后面预期指数会继续上攻，但带领指数上攻的方向不一定是AI硬件，有可能是其他方向，硬件只需要稳住即可。综上，这个位置短期来说，看AI应用向上破局，看AI硬件的反弹企稳，接下来就指数点位和情绪周期加以分析：

一、指数周期思考：

指数这里放量4500亿后突破向上触及20日均线，下一个目标位是上方缺口3943点，但本周指数的预期是横盘震荡，周三又涨了这么多，所以周四预期是回踩，周五指数将开始新一轮的方向选择，指数最坏的阶段已经过去了，后面就看修复的过程中，资金如何重建多头信心，以上是对指数周期的思考；

二、情绪周期推演：

第一、真龙解析：AI应用继续向上8板，算是近几个月以来换手板里面的唯一八板，其他很多都是重组股的一字板，有本质区别，下午还是有一些分歧出来，资金在板上完成换手，明日还有冲高预期。这一轮周期很明显是AI应用底部反弹破局，带领AI硬件开启修复，后面就看是AI应用的故事能吸引资金，还是AI硬件出现新的预期。除此之外，其他方向都是轮动为主，先看这个8板何时分歧，预计应该在本周最后两天，不要追高；

第二：机会解析：盘面机会就很多了，比较大的机会是AI应用方向的AI教育、AI医疗、AI影视等，以及AI硬件的超跌反弹，比如为首的MLCC、上游材料磷化铟、存储芯片等等，从周三的盘面来看，资金在这两个方向进攻都比较犹豫，这就是多头信心的建立需要时间，但从侧面也给到了有一些板块和个股持续上行的机会。除了AI方向外，医药CXO，电力方向依然有资金在持续参与，盘中看到指数跳水、AI跳水的时候，这两个方向表现活跃，有一点跷跷板的意思，这样市场就慢慢恢复到正常的市场，即不管是上攻还是回调，资金均有板块可以参与，只是节奏问题，不再是之前科技与非科技的关系。展望周四，周二和周三连续普反，周四预期是情绪分歧，反弹较多的预计会有回踩，要注意交易节奏，但方向依然是文章上面提到的那些，只是个股聚焦与板块轮动而已！

特别提示：以上信息仅供参考，不代表投资建议，不存在荐股！投资有风险，入市需谨慎！