折叠屏

◇事件：

① 9月10日 苹果发布首款折叠屏旗舰iPhone Duo：起售价1999美元，国行15999元起、顶配26499元，采用书本式内折方案（7.8英寸内屏），10月16日开启预售；iPhone 18 Pro/Pro Max、AirPods 5及新款Apple Watch同步亮相。

② 9月10日 苹果发布基于2纳米制程的A20 Pro芯片：配备两个神经引擎、总计32个核心，显著提升端侧AI性能。

③ 9月9日 花旗预测折叠iPhone售价超2000美元仍可卖出730万台；国金证券认为苹果以“无折痕”屏幕、钛合金铰链等设计提升行业标准，将显著扩大折叠屏市场规模。

◇相关个股：蓝思科技、领益智造、鹏鼎控股、凯盛科技、长信科技、东山精密、工业富联、立讯精密、精研科技、中京电子

十四、存储/HBM

◇事件：

① 9月10日 美股存储板块逆市走高：SK海力士涨超7%创历史新高，美光涨超2%、闪迪涨超1%；摩根大通给予SK海力士超配评级、目标价245美元。

② 9月9日 深科技：子公司拟投资18.5亿元扩大高端存储芯片封测产能（12.2亿元新设深圳沛顿半导体封测公司+6.3亿元建设2.5D/3D先进封装研发线）。

◇相关个股：兆易创新、江波龙、佰维存储、香农芯创、深科技、德明利、东芯股份

十五、AI应用/大模型

◇事件：

① 9月10日 DeepSeek正式发布V4.1 Flash模型：性能、费用、速度、总用时等指标全面超越V4 Pro；上线后V4 Pro请求将全部路由至V4.1 Flash并按新单价计费；v4-flash与flash-vision即日起降价，综合调用成本下降约40%。

② 9月9日 知情人士证实DeepSeek备战科创板IPO：已委托中信证券筹备并入场尽调，双方尚未签订正式上市辅导协议。

③ 9月10日 Meta推出个人AI智能体Muse：可自主完成网上购物、撰写并发送邮件、规划行程等任务，支持24小时后台运行（隔夜美股Meta收涨超6%）。

④ 9月9日 北京市印发《“十五五”时期数字经济发展规划》：构建词元结算体系、打造词元工厂，推动智能体向自主执行演进，抢占人工智能全球竞争制高点。

⑤ 9月9日 燧原科技披露科创板上市公告书：股票将于9月11日在科创板上市。

⑥ 9月11日 2026中国算力大会将于9月11日至13日在河北廊坊举行（算力产业链催化窗口）。

◇相关个股：科大讯飞、烽火通信、九安医疗、每日互动、蓝色光标、浪潮信息、中科曙光、拓维信息、润泽科技、昆仑万维、金山办公

十六、光通信/CPO

◇事件：

① 9月9日 光博会产业进展：保偏光纤需求已达康宁现有产能10倍以上——按2027年1000万颗ELS测算对应约2000万颗3.2T光引擎、约2000万支FAU（合计约8万芯公里），而康宁产能仅约1万芯公里且订单已排满、开始在国内寻求代工（长飞、长盈通、烽火受关注）；保偏光纤报价已达4美元/米以上。

② 9月10日 隔夜美股光通信走高：迈威尔科技涨超4%、Lumentum涨超1%（CPO与相干光模块需求驱动）。

◇相关个股：中际旭创、新易盛、天孚通信、长飞光纤、亨通光电、华工科技、烽火通信、剑桥科技

十七、机器人

◇事件：

① 9月9日 京东物流发布五款“狼族”机器人产品及技术：7×24小时无人药房“母狼”、冷链料箱货到人“智狼”低温版、具身拣选“仓狼”、L4级第六代智能配送车Plus“独狼”、物流无人机“飞狼”L05及具身灵巧臂“异狼”。

② 9月9日 东吴证券：随着大模型技术突破，具身智能市场规模2027年有望达6328亿元；华泰证券指行业竞争重心正从硬件转向场景开发与生态分工。

③ 9月9日 北京市“十五五”高精尖产业规划：打造人机协同共进的全球机器人应用标杆城市。

◇相关个股：绿的谐波、汉威科技、埃斯顿、鸣志电器、拓斯达、汇川技术

十八、商业航天

◇事件：

① 9月9日 北京市印发《“十五五”时期高精尖产业发展规划》：加快发展商业航天产业，突破可重复使用火箭和大推力发动机技术，强化卫星及关键部组件批产配套能力，参与国家大型星座建设、发展差异化商业星座。

◇相关个股：航天电子、中国卫星、中国卫通、中科星图、铖昌科技、上海瀚讯

十九、大金融

◇事件：

① 9月10日 国新办将于今日15:00举行“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会，中国人民银行、金融监管总局、证监会、国家外汇局负责人介绍金融领域贯彻落实“十五五”规划、推动金融强国建设有关情况。

② 9月9日 财政部第二次续发行2026年超长期特别国债（三期）：50年期固定利率附息债总额350亿元，票面利率2.52%。

◇相关个股：楚天龙、恒生电子、宇信科技、同花顺、东方财富、中信证券、锦龙股份$泸天化(sz000912)$