盘前

风险提示：本文仅为公开信息整理汇总，仅供学交流，不构成任何投资建议，据此操作风险自担。

一、重要财经信息

①加快培育壮大新兴产业和未来产业，持续做大做强先进制造业
②粤芯半导体：IPO发行价12.01元/股，9月24日开启网上、网下申购
③美股三大指数收盘涨跌不一，纳指涨0.45%再创历史新高，标普500平收，道指跌0.36%。费城半导体指数大涨超2%，存储板块普涨，美光、希捷、SK海力士等上涨。

二、今日热点聚焦

公司公告 调研

1. 中金公司：换股吸收合并有效申报异议股份732.19万股，股票复牌

2. 麦格米特：拟6.64亿元收购控股子公司深圳焊接46.30%股权，2026-2028年扣非净利润累计承诺不低于4.05亿

3. 深圳华强：上半年存储产品线出货额同比增超330%，MLCC高端产能紧张、交期拉长

4. 京东方A：玻璃基封装载板试验线全线拉通，24层产品已送客户验证

5. 行云科技：签订4.53亿元算力服务采购合同

创新药

机构观点：国内药企新药出海授权回暖，biotech研发需求回升。AI制药进入正向循环，利好蛋白合成、临床前CRO。
标的：新华制药、哈药股份、百花医药、南华生物、北陆药业、键凯科技、药石科技

算力芯片

①Meta AI智能体Muse走红，拉动服务器CPU需求预期
②昇腾960超节点进展超预期，国产芯片竞争从单卡转向系统效率
③平头哥发布AI芯片真武V900，算力为上一代3倍
标的：禾盛新材、旋极信息、先导基电、中国长城、海光信息、摩尔线程、龙芯中科

算力租赁

阿里巴巴表态全力投入AI基建，目标2032年阿里云全球数据中心规模超20GW。
标的：二六三、顺网科技、深信服、网宿科技、优刻得、行云科技

端侧AI

摩根大通预测：2027年 ASIC /XPU在AI加速器出货占比升至54%，2028年达55%，定制AI ASIC市场未来数年复合增速40%-50%。
标的：瑞芯微、博通集成、乐鑫科技、荣旗科技、恒玄科技、星宸科技、翱捷科技

AI应用

Muse登顶美国iPhone免费应用榜，连续三日维持榜首。
标的：南威软件、南兴股份、中新赛克、光云科技、值得买、蓝色光标

传媒

①国家版权局印发版权十五五规划，2030年版权质权融资登记目标120亿元
②国产大模型迭代加速，AI短剧商业化提速，版权与文本数据价值重估
标的：新华传媒、内蒙新华、新华文轩、中国出版

PCB

上游原材料涨价，PCB厂商开启调价，机构看好2026年Q3板块盈利改善。
标的：贤丰控股、澳弘电子、逸豪新材、广合科技

网络安全

多家海外AI企业智能体接连出现入侵事件，AI安全风险受到市场关注。
标的：中新赛克、绿盟科技、安恒信息、奇安信

电力

8月全社会用电量破万亿，最高负荷创历史新高；充换电、IDC用电增速亮眼。
标的：新能股份、立新能源、芯能科技、闽东电力

煤炭

9月22日炼焦煤基准价2373.75元/吨，较月初上涨4.63%。
标的：大有能源、云煤能源、郑州煤电、晋控煤业

三、昨日强势板块和个股

创新药、算力芯片、端侧AI、AI应用、传媒、PCB、算力租赁、地产等，强势个股
详见昨日复盘每日都有写关于 龙头启动特征和主升启动的特征