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大盘少女芯
淘股吧原创
2026-03-03 07:56



鲁北化工旗下山东祥海钛资源科技宣布,自2月26日起氯化法钛白粉国内价格上调500元/吨、国际价格上调100美元/吨。
中信钛业股份发布通知称,3月1日起CR系列氯化法钛白粉部分牌号国内价格上调500元/吨、海外价格上调100美元/吨。
龙佰集团发函宣布,自2026年03月02日起,国内市场在现价基础上上调500元人民币/吨;国际市场在现价基础上上调100美元/吨。
钛白粉:金浦钛业、安纳达、龙佰集团、惠云钛业、金天钛业
晚间,荷兰TTF天然气价格飙升49.1%至47.65欧元/MWh。主要原因:(1)卡塔尔能源公司宣布,由于伊朗无人机袭击其设施,将停止所有天然气生产,该公司占全球液化天然气出口量的近20%;(2)霍尔木兹海峡航运中断;(3)中东冲突引发全球能源供应担忧
本次冲突导致的能源恐慌预期强化全球户储逻辑:
#此前22年初由于俄乌冲突引发天然气危机,天然气价格一度飙升至300欧元 /MWh以上,进而带动居民电价快速上涨,驱动欧洲第一轮户储需求爆发
#本次中东冲突,据高盛预测,若霍尔木兹海峡航运中断1个月,可能会使TTF天然气价格比上周五增长130%;若中断超2个月,天然气价格或进一步涨至100欧元/MWh以上。若冲突持续,一是使得全球能源价格高增、并加速能源独立,二是战争带来当地停电、缺电频次上升,因素叠加将更大范围刺激户储需求增长
投资思路:澳洲、欧洲(英国/匈牙利/波兰等)户储补贴政策加码,欧洲天然气价格大涨或刺激欧洲户储需求强化,以及乌克兰、中东等战争地区的缺电刚性需求,多重因素驱动全球户储迎新一轮增长。Q1户储环节淡季不淡,分享思路:
#德业股份:3月储能排产12万台以上,东欧(乌克兰等)、中东、东南亚等地区需求普遍好
#艾罗能源:Q1排产上修至18亿以上(主要系欧洲和澳洲拉动),工商储Q1排产接近25全年水平,大储也将迎来收获期
#固德威:3月储能排产3.5万台(比2月增加2万台、比1月增加1.5万台),其中欧洲占比40%、澳洲占比20%
其他:锦浪科技、科士达、鹏辉能源等
风险提示:需求不及预期、竞争加剧等
中泰电新 曾彪/吴鹏
核心看好(带目标市值):
1️⃣CCL:#延江股份 (NV预期差,中长期看300e,继续参考我们此前专家纪要)、#华正新材 (H核心,250e~);
2️⃣铜箔:#德福科技 (了解到金宝也在全线涨价包括锂电和hte箔,看450e,参考此前发的估值);
3️⃣电子布:#菲利华 (1000e,高端Q布趋势);
4️⃣树脂:#呈和科技 (240e+),东材科技;
双方的大火箭,A股股民友情刷刷刷~