昨晚流传一个湾湾的某“砖家纪要”

澄清几点

第一，该“砖家”大不了就是湾湾某家pcb 小公司的前员工

之前他也是猛di­ss过大陆的AI­p­cb 公司

说大陆的都不如湾湾的

结果呢大陆完胜湾湾

第二，初看好像AI­P­cb 参与厂家众多

其实

能进入达子谷子高端局的还是就头部那三两家

胜宏护垫深南之类的

这格局就跟光模块极其类似

几年下来

核心的厂家也就中新

因为其他厂家一方面很难进入核心圈层

另一方面他们也拿不到上游的光器件

AI­P­CB 其实也一样

上游的材料，甚至包括设备等

只有头部才能有优先保供权

第三，关于胜宏的份额

在高端产品上

包括超高多层和HDI

胜宏绝对是先行者和核心地位

除了正交背板护垫能和他平分秋色外

其他的胜宏绝对是大份额的

第四，还有人说AI­p­cb在未来几年的芯片及架构中的占比不会提升

这真是外行人说的话

殊不知高盛等机构都做过测算和对比的

目前PCB 在芯片和架构中的占比大概是1.2%

而未来

尤其在ul­t­ra及费曼里面

占比将高达8%

所以

还是要多研究多跟踪

才不会被被噪音误导和干扰

$寒武纪(sh688256)$