一、主线行情分类梳理[淘股吧]
（一）半导体全产业链🔥🔥🔥
行业核心催化
海外驱动：美光、Sandisk 存储芯片单日暴涨 15%-21%，应用材料大涨，存储行业正式进入涨价上行周期；IBM 突破亚 1 纳米埃米级芯片工艺，先进制程壁垒进一步抬高。苹果全线上调 iPad、Mac 售价，存储原材料成本持续上行。
国内驱动：7 月模拟、功率半导体集体涨价，国内硅片企业同步跟进提价；全球晶圆厂开启新一轮扩产，2028 年中国大陆新建晶圆厂占比超 4 成，半导体洁净室产能紧缺、量价齐升。先进封装、先进制程被机构列为产业链壁垒最高环节，台积电、日月光估值上调。
3. 细分分支
存储 + 芯片设计：兆易创新、佰维存储、江波龙、恒烁股份、富瀚微
半导体设备 + 高纯材料：至纯科技、江丰电子、有研新材、神工股份、阿石创、欧莱新材
先进封装：长电科技、汇成股份、新恒汇
洁净室工程：圣晖集成、美埃科技、亚翔集成、柏诚股份
功率与模拟芯片：北京君正、帝奥微、国民技术、聚辰股份
新增备选标的
雅克科技、安集科技、通富微电、扬杰科技
（二）光通信 CPO 玻璃基板⚡🔥
行业核心催化
康宁发布 “玻璃桥” 光连接器 + 玻璃基板 TGV 光波导方案，完美匹配 CPO 共封装光学需求，玻璃基板成为下一代光芯片封装核心载体；企业高管明确光通信为中国区未来核心增长极，AI 数据中心互连硬件进入技术迭代拐点。高纯红磷实现国产突破，解决磷化铟光芯片原材料 “卡脖子” 问题。
核心个股
TCL 科技、沃格光电、凯盛科技、旗滨集团、兴发集团、澄星股份、至纯科技、中际旭创、新易盛
新增备选标的
光迅科技、天孚通信、华工科技
（三）新型能源 + 长时储能📜📈
行业核心催化
十五五新型能源体系规划落地，硬性要求 2030 年风光装机占比突破 50%，政策重点倾斜长时新型储能；电网调峰、新能源配储、工商业储能三重需求共振，行业中长期增长具备政策刚性。
核心个股
三峡能源、金风科技、阳光电源、派能科技、鹏辉能源、南都电源、南网储能
新增备选标的
锦浪科技、固德威、星云股份
（四）被动元件 超级电容📈⚡
行业核心催化
江海股份正式发布涨价函，铝电解电容、薄膜电容、超级电容全品类上调价格，开启元件涨价潮；下游新能源、工控、服务器订单饱满，供需格局持续收紧。
核心个股
江海股份、风华高科、法拉电子、火炬电子、新宙邦
新增备选标的
艾华集团、铜峰电子
（五）其余高景气细分赛道
商业航天🚀：海上火箭回收船舶就位，长征十号乙海上网系回收 7 月迎来首飞，产业链订单加速落地。标的：中船防务、航天电子、广联航空、同益中。
新能源配套硬件🔌：800V 高压直流配套设备进入英伟达三季度备货周期；PCB 企业集体涨价；自动驾驶全球统一法规落地。标的：沪电股份、胜宏科技、德赛西威、四方股份、京泉华。
化工周期盈利爆发💰：恒逸石化上半年净利润同比暴涨 23 倍以上，炼化、己内酰胺、聚酯产业链全面复苏，周期股业绩进入兑现期。标的：恒逸石化、荣盛石化。
前沿科技项目💻：全球首个通信智能体开源项目发布，中兴通讯、烽火通信直接受益。