市场割据，科技又独树一帜，这是退潮时资金不肯撤退还是回光返照？带着问题我们来进行复盘。[淘股吧]

一、指数环境：

1.上证指数：4120.28点 涨：0.23% 小阳线上下引线，站上5日均线，弱势震荡。
2.深证成指：16344.08点 涨：1.82% 中阳线，震荡走强。
3.创业板指：4371.99点 涨：2.84% 中阳线，震荡走强，创历史新高。
4.北证50指：1277.68点 跌：-1.41% 小阴线上下引 ，跌破5日均线。
5.科创50综指：2391.95点 涨：2.1% 小阳线，创历史新高。
成交额：36189亿 放量：3120亿 大盘主力净流入：290.19亿

分析：市场急剧割裂，近4200多加下跌 1231只上涨， 科技独树一帜，其余地方溃不成军，不过今天老大哥证券和保险盘中冲锋了，发现苗头不对，又撤退了，从资金上看，今天是存量的博弈，科技大票继续吸金，现在都不知道这种情况还能维持多久？

二、连板股结构性特征深度解析

连板梯队呈现“高标抱团、中位分歧、低位补涨”的结构。

1.五板：小金属+AI硬件上游材料（1只）

兴业科技（光通信+收购磷化铟+机器人电子皮肤）

2.三板：光纤概念（1只）

宏柏新材（光纤概念+高纯四氯化硅+含硫硅烷）

3.二板：储存、光模块（CPO）、PCB、材料、算力租赁（14只）

2板多为清一色科技各分支：如：光模块、MLCC、光纤、等....。晋级率：16.4%。

MLCC：爱华集团、火炬电子 电子布：中材科技

光纤：泰和新材 先进封装：长电科技、太极实业

覆铜板：超声电子 光模块：航锦科技、航天电器

半导体洁净室：亚翔集成 消费：美盈森

算力租赁：盛世科技


三、核心驱动板块深度剖析


资金全方位聚焦AI算力硬件与上游材料，国产替代与涨价逻辑共振。

（一）存储芯片——最强主线

存储芯片概念全面爆发，成为当日领涨核心。消息面上，美股美光科技财报大超预期盘前大涨，韩国股市“存储双雄”三星电子、SK海力士接棒大涨，直接映射至A股存储芯片板块。中信证券研报将存储芯片列为电子行业景气度排序第一，认为涨价+库存周期共振驱动全板块业绩弹性第一，兆易创新、北京君正、江波龙、深科技利润增速有望翻倍。北京君正20CM涨停，德明利涨停成交额高达176.68亿元，存储芯片权重股批量创历史新高。

（二）超级电容/MLCC——涨价逻辑催化

电容器方向集体爆发。消息面上，江海股份发布涨价函，调整范围包括铝电解电容器、薄膜电容器、超级电容器三大品类。艾华集团7天6板，黑猫股份5天4板，火炬电子2连板。MLCC概念整体上涨，风华高科、博迁新材等涨停。涨价逻辑成为电容器板块的核心驱动。

（三）先进封装——自主可控主线

先进封装概念持续活跃，太极实业5天3板，长电科技4天3板，天通股份涨停。半导体制造/设备/零部件方向受国产替代加速驱动，硅片、靶材、刻蚀、清洗设备内资订单放量。

（四）PCB/CPO——算力硬件共振

PCB板块强者恒强，中材科技12天6板，贤丰控股7天5板，超声电子8天5板，兴发集团4天3板。英伟达新机型大幅拉高PCB硬件价值量，AI服务器PCB量价齐升。CPO概念震荡上扬。


（五）大金融——券商业绩预期驱动

证券板块反复活跃，长江证券4天3板，涨停板最大封单一度超过24亿元。国联民生证券指出，成交额中枢抬升有望支撑2026年上半年券商业绩同比增长，预计经纪、投资、投行业务收入分别同比增长59%、22%、43%。


四、市场情绪与资金行为分析

1. 情绪特征：指数与赚钱效应严重背离

今日成交量：36189亿 增量：3120亿 大盘资金净流入-290.19亿，存量博弈明显，科技再次抽血市场资金。

全市场涨跌比 1：3.5 主要集中在科技各分支上，其中MLCC、存储、PCB 最为突出。

2. 资金行为：机构资金科技抱团

长电科技再度涨停 净流入9亿，新易盛净流入36.21亿。半导体板块流入：58.94亿


五、明日连板个股机会展望



空仓吧，感觉这种结构，不健康。