1、又是一顿切换，现在涨价逻辑往上游的材料端聚焦。[淘股吧]
市场仍在炒硬件科技线的细分领域。
低吸PCB补涨逻辑，中京电子，


美信科技、国瓷材料冲高吃肉走人了；
mlcc板块效应继续聚焦，感觉卖错了呀，但没办法，分时均没有机会低吸回来国瓷
观察了超级电容板块，板块效应持续加强，江海股份涨停，等了很久分时机会，没扫入元力股份。
暂3车运行

2、超级电容几乎集体涨停，超级电容原材料清单中聚丙烯薄膜PP为介质核心，高端车规薄膜额外用料单价是普通家电电容1.8至2.5倍。
龙辰科技空间巨大。薄膜电容核心主材占成本70%至80%，其中BOPP电容膜约45%、金属化膜约20%、引线喷金材料约8%。上游材料端龙辰科技对标嘉德利收入规模相当但市值仅六分之一，作为次新股想象空间巨大；嘉德利、华锋股份同步受益。
全产业链最看好铜峰电子、法拉电子、江海股份、元力股份等，超级电容和MLCC跟光模块、PCB、液冷一样，是算力基础设施不可或缺的重要元件，本次主升行情漫长持久。

3、燃气轮机产业链受益分四梯队：整机制造东方电气、上海电气为双寡头，享受68%至72%产业链利润，绑定10至25年长协运维；
核心热端部件应流股份为国内单晶叶片龙头，与西门子签长协至2030年；上游材料，铬盐看振华股份
控制系统科远智慧突破GE/西门子垄断，国产替代弹性最大；运维服务整机厂天然垄断。中小型燃机分布式适配AI数据中心快速启停孤岛微电网新需求，是潜在黑马。

4、本川智能CIPB芯片内嵌功率基板已通过头部AI算力服务器客户验证并小批量供货，卡位800G/CPO光模块、M9材料体系等高端PCB需求，PCB半导体化与AI算力高景气共振。

5、多头vcp：奕东电子、鼎通科技、力诺药包、雅创电子、中英科技、新宙邦、华宏科技、双星新材
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