一、大盘整体

两市主力资金合计净流出379.04亿元；特大单净流出231.36亿元，存量资金高低切换，高位科技大幅出逃，医药承接资金 。

二、主力资金净流入行业（共10个）

行业 涨跌幅 主力净流入(亿元) 核心逻辑
医药生物 +5.91% 58.65 创新药、CXO全线爆发，超跌估值修复，全天最强主线
银行 +0.41% 7.31 避险配置、高股息防御
农林牧渔 +2.96% 4.82 生猪养殖周期预期回暖
机械设备 -0.56% 4.16 半导体设备、激光设备尾盘回流
食品饮料 +1.90% 1.29 白酒、消费防御小幅吸金
非银金融 +1.65% 0.99 券商小幅资金流入
家用电器 +0.40% 0.85 低位家电轮动
公用事业 +0.15% -4.66 小幅流出
纺织服饰 0.00% -4.35 小幅流出
电力设备 +0.91% -10.77 光伏、锂电整体流出，仅龙头个股逆势流入

三、主力资金净流出行业（流出规模前8）

行业 涨跌幅 主力净流出(亿元) 抛售核心细分
通信 -2.71% 149.41 CPO光模块、服务器连接器全天大幅出逃，日内最大流出板块
电子 +1.70% 147.94 PCB、消费电子、光学光电子集体减仓，仅存储/设备龙头尾盘回流
基础化工 -1.83% 42.68 化工周期、材料高位兑现
国防军工 -2.15% 36.12 军工板块集体资金出逃
计算机 -1.92% 32.57 AI软件、算力应用减仓
房地产 -1.11% 11.11 地产链持续流出
建筑材料 -3.48% 10.06 建材跌幅居前，资金撤离
综合 -3.97% 1.85 市场最弱行业

四、细分赛道资金亮点（概念板块）

净流入细分

1. 化学制药/创新药：合计净流入超45亿，恒瑞医药单日净流入9.64亿
2. 半导体设备、存储芯片：尾盘资金抢筹，华工科技（光模块）主力净流入23.7亿全市场第一，澜起科技22.12亿紧随其后
3. 医疗服务、CXO：政策预期催化持续吸金

净流出细分

1. CPO概念：全天净流出184亿，中际旭创单日净卖出36.22亿全市场第一
2. PCB、AI算力硬件、新能源整车：高位赛道集中兑现获利盘

五、北向资金补充

6月29日北向全天净卖出110亿元，主要抛售通信、电子算力赛道；尾盘小幅回流半导体设备龙头（中微、北方华创），未大规模加仓医药。