1、指数盘面、短线情绪 板块轮动；[淘股吧]
昨日盘面相对简单，一句话概括回顾：AI硬件如预判调整，低位避险的资源（黄金贵金属）能化（油气煤电磷铝铜）方向总体延续强势局部冲高回落，电力方向集体爆发、板块涨停潮，午后军工方向异动、超跌反弹。

如前述，短线是反弹还不是反转，个市场或需2-3周时间筑一个W底。爬过山的都知道，山与山之间几乎没有直上直下紧临的，中间需要过渡；爬山的人也需要歇歇脚才能再登高。市场现在就是在山下山脚，它需要一个止跌横盘的过渡甚至都不能排除下跌中继风险。


2、短线各热点板块题材；
1）电力及资源能化方向；如前述，受美伊争端加剧、海峡关闭的影响，低位避险的资源（黄金贵金属）能化（油气煤电磷铝铜）方向及其联动电力板块超跌反弹、短线强势。继续周三黄金贵金属超跌反弹-涨停潮之后，昨日电力方向集体爆发（电缆特高压先后领涨。光伏绿电跟涨）、板块涨停潮，中国西电、特变电工...等等50余股盘中涨停大涨，立新能源 6连板、华电辽能 4天3板，长缆科技 3连板、电缆板块诸如 汉缆股份 等十余股盘皆早盘强势涨停跟补涨。资源能化各方向，昨日油气、能源金属（锂）早盘强势，中曼石油 强势2连板涨停；贵金属总体延续周三的强势（局部冲高回落）。资源能化板块周四在油气贵金属能源金属的带动之下，整体呈现普涨态势，并在中午收开盘前后传导至化工方向、继早盘 滨化股份 强势涨停之后，金牛化工 拉升涨停5天4板。——该方向短线后续，昨日涨停潮的电力方向或今日分歧调整（整体冲高回落、仅前排强势、后排杀跌）下周一杀跌回调；资源能化（油气煤电磷铝铜）方向尤其化工或延续强势伴有补涨。
预判逻辑及依据：首先，短线是过渡期无主线存量市场，各个板块题材你方唱罢我登场地交替轮动。在无场外资金大量新进的情况下，单个板块集体爆发后持续上行，因缺乏增量资金支撑而基本不可能。其次，如上周三预判当日涨停潮的医药板块次日冲高回落开启调整时所述，历史经验统计规律，机构主导游资见缝插针的市场中，过渡期连板龙头高度在6板即承压（电力板块-立新能源时逢短线反弹、指数和情绪修复，或有加成但亦不做过多期待）、哈药股份 的连板即止步于6板。再次，午后尾盘板块内 华银电力、大唐发电、华电豫能乐山等先后抢跑跳水，或为板块兑现征兆；类同上周三预判医药板块论述中的众生美诺等。总之，短线市场，板块集体爆发的涨停潮，吹响的大概率不是板块继续进攻、加速的号角而是板块阶段性兑现、撤退的鸣金收兵。上周三涨停潮的医药、本周三涨停潮的交换机-超节点，皆是如此、皆如预判。故此，今日电力板块后排谨慎追高追涨以免下周一被埋。

2）AI硬件方向；继周二如预判反弹修复、周三冲高午后回落之后，昨日亦如预判回踩调整，京东方A、及盘前利好的MLCC板块风华.等皆或炸板或冲高回落，德明利、长电科技、通富微电、东山精密...等等普遍跌停大跌回踩。——该方向短线后续或今日延续调整、下周一冲高回落。
至于，短线强势的AI算力、交换机-超节点方向；其中，周三涨停潮的交换机-超节点板块，昨日如预判冲高回落开启调整，紫光股份 .等皆或高开或冲高后回落回踩。按周三推演预判的剧本和计划，或在下周-本月底上仓位低吸做该方向的修复和补涨。而AI算力方向，亦或步交换机超节点的后尘、今日冲高回落开启调整，美利云.等谨慎打板追高追涨。

3）在昨天久旱逢甘霖的反弹普涨情绪带动之下，其他板块诸如液冷、医药、机汽人皆先后有局部异动表现，中午开盘后军工超跌反弹、长城军工.等10余股涨停大涨。但其高度重叠联动的商业航天前番7月10日涨停潮后连续跌停埋人旧事阴影尚在，军工亦难有大作为，只定性为跟随情绪盘面的超跌反弹而已。


3、关于方向选择；
如述，首先定性市场目前是存量博弈，是无主线、你方唱罢我登场的交替轮动，无增量资金支撑、任何单一板块无法持续性地板块集体突破（否则即为有主线，与前述存量市场博弈轮动相矛盾。）
然后，选择方向，并将市场高、中、低3个部分；
高：AI硬件；套牢盘多、且预判短线后续或为今日延续调整、下周一冲高回落、下周二7月28日或有修复。今日盘中不碰、剔除。
中：交换机-超节点，医药消费；前者周三刚集体爆发板块涨停潮、昨日已如预判开启调整，剔除。后者自上周三7月15日涨停潮后已经调整一周，相对风险小、修复可能相对大。
低：资源能化方向；周三黄金贵金属超跌反弹涨停潮、昨日总体延续局部冲高回落，今日第3天不追张。昨日油气煤电磷铝铜联动走强，电力板块集体爆发涨停潮，或类同周三交换机-超节点和上周三医药的涨停潮，今日分歧调整冲高回落，不接。按照以往的传导补涨经验和逻辑，资源能源方向内部只剩下咱们周四上午说的化工化学相关方向，昨天下午已局部走强印证，今日叠加美伊海峡关闭油气大涨，或惯性延续强势补涨。
其中，“中”中的医药与“低”的化工化学，如周四午间所述，两板块高重叠联动本为一体。
最后，市场短线节奏近期几乎皆以“攻防相间”即“绿买红卖”为主。
故此，今日我个人选择以低位防御性（先定性）消费/医药（再选具体方向）为主，同时观察低位化工的补涨。


4、个人实盘记录及当日计划；
一xxx、赛XXX，持仓观望、除非涨停否则皆减清仓。


5、声明与提醒：
请大家提高鉴别能力、谨防假冒和上当受骗。


免责声明：以上仅为个人操作及买卖逻辑分析的记录，但求自洽，仅作个人复盘笔记之用；不荐股、不作为具体的买卖推荐和投资建议，据此买卖，风险自负。
$中国西电(sh601179)$ $华电辽能(sh600396)$ $美利云(sz000815)$ $特变电工(sh600089)$ $紫光股份(sz000938)$