1、大盘指数复盘：两市大盘再次杀跌，量能23428亿，较昨日略增量428亿。从趋势强度看，今日大盘探底回升，尾盘再次回落。依然站在5、10日线下，从7月23日到今日，大盘不但探底，底部越来越低，但每次下探都得到回升。早盘3812点低开在两支撑位之间，开盘-9:56分整荡拉升到3839点，突破支撑位和第一压力位；9：:56-13:04分，大盘连续下杀到3767点，连续破位、破昨日低点。企稳后13:04分-收盘，大盘连续整荡反弹，最终收在3804点，保住了3800点的心理整数位。从结构强度看，今日大小票明显的分界线，11点之前，大票杀跌，11点后大票开始护盘动作，带领大盘反弹，大盘涨跌比56:457，较昨日完全?相反，如果说昨日普涨今日就是普跌行情了。跌幅7%以上2家，包括半导体等板块，跌幅6%以上12家，包括存储芯片、CPO、元件、先进封装、玻璃基板等科技板块；跌幅5%以上13家，光纤、光刻胶、pcb、通信设备等概念；跌幅4%以上26家，包括液冷、pet铜箔、光学光电子等概念。跌幅3%以上38家，包括商业航天、氟化工等概念。-2%以上92家，算力租赁、锂电池、电网设备、智能电网、机器人概念等板块。涨幅2%以上6家，白酒、银行、教育、油气开采服务等所谓护盘板块；涨幅1%以上8家，包括草甘膦、可燃冰等板块；从以上可以看出，今日依然是科技带动杀跌的行情，伴有银行、白酒等大力护盘，今日的指数才不是很难看。从资金人气上看，板块流入流出必维64:449，和红绿比几乎一致，说明今日市场还是比较真实反映了市场的涨跌。资金净流出400亿以上包括芯片等3家，净流出200亿以上7家，包括CPO、5g、机器人等概念。资金净流出100亿以上35家，包括光纤、人形机器人、半导体、商业航天、液冷、先进封装、存储芯片等概念。算力租赁、光刻机、智能电网、锂电池概念等均流出50亿以上。资金净流入不多，最多的48亿，银行28亿 ，白酒15.78亿，油气开采2.24亿，从以上看出今日依然是科技大幅度出货，所谓的护盘只是蜻蜓点水，带动一点情绪而已，意义不大，市场杀跌动能依然较强，虽然指数跌幅并不是很大，因为几只带指数的大票有动作而已，从这一点看，比较失真。从指数强度看，今日涨幅8家以上16家，极致弱，同时我们也看到，今日大盘科技票谁的下跌有放量，但未到恐慌，预示着市场的底部有可能随时到来。大盘涨跌比1768:3735，普跌。压力位3823点、3839、支撑位3789、3767点。
2、集合竞价(没有看点，略）
3、情绪
数据：红盘1768、绿盘3635，涨停53，跌停74，连板10，炸板19、炸板率26.3%，昨日涨停表现-0.27%，最高板8板。
梯队：8板：爱丽家居（拟收购欧康诺+存储测试设备+PVC弹性地板 ）
4板：传智教育（AI教育+具身智能+中报扭亏）；明星旭腾（人形机器人+电子皮肤+减持终止+汽车内饰 ）
3板：一鸣食品（原奶周期+乳业+业绩增长 ）
2板：高争民爆（：控股股东拟变更+矿山投资开发+民爆+西藏国资 ）；金龙羽（固态电池+电线电缆+比亚迪产业链）；返利科技（控制权变更+AI应用+在线导购 ）；柳钢股份（资产重组+宽厚板+汽车用钢+广西国资 ）；海兴电力（：智能电网+电力出海+数字能源 ）；均瑶健康（乳业+益生菌+大消费 ）
从投机情绪看，今日涨停53家，较昨日大幅度下降，说明市场在科技大溃退背景下，不愿意进攻，且因为率屡次三番护盘点燃抄底，可是越抄底也亏损，导致投资者信心丧失，且无止境的发型新股抽水，导致资金量减少，同时也是市场的有持续性题材匮乏所致。连板10家，依然较少，市场题材延续性几乎没有所致；昨日涨停表现-0.27%，说明投机资金溢价已经为负；炸板率为26.3%，较昨日增加，说明资金进攻失败率在上升，而破板收益率-2.82%，说明市场的容错率依然较低，雪上加霜，资金更不愿意投入资金进攻。跌停74家，达到近期高点，高压涨停数，说明资金极端恐慌情绪在蔓延，有资金在割肉，导致今日科技杀跌放量。最高板8板，挑战天意，抱团所致，公告板没有意义。从整体情绪看，高度在上升，但独立票没有意义，科技依然大幅度放量杀跌；弱势票得听大幅度上升、炸板率上升，且容错率较低，基于此判断为投机情绪弱
从板块情绪看，今日市场依然受外围杀跌影响（美股和韩国市场），大幅度杀跌，因有隐患等护盘，指数勉强维持在3800点，没有看到预期差方向，消费、电网设备、乳业等均强度不够，够不上预期差的延续性，倒是今日的跌幅最深的德明利涨停，形成了所谓反弹预期，能否发酵还未知，若果能继续走强，科技小反弹还是有的，毕竟有资金割肉了。从资金偏好看，大跌行情下的资金抱团高度，但已经没有参与意义；从高度、主升、易扩散、易于发酵、人气强、有走强点、有梯队等看，均没有看到。从整体板块上看，题材均为一日游，今日的反弹特别是德明利的气质看能否带一带，否在看不到连续性，更谈不上持续性活跃。判断为板块情绪极致冰点。
4、题材板块
食品饮料
机构：食品饮料板块估值处于历史低位，具备修复空间。2026Q2大消费板块基金重仓比例连续9个季度回落，目前处于历史低位，较历史平均水平有较大差距。
涨停板：一鸣食品、均瑶健康、海欣食品、西安饮食
其他强势股：新乳业、安记食品、克明食品

白酒
近期北京、上海等地茅台直营店已将53度、500ml飞天茅台售价提升至1719元/瓶，高于i茅台平台1639元/瓶的售价。
涨停板：舍得酒业、金徽酒
其他强势股：口子窖、贵州茅台、酒鬼酒

AI应用
OpenRouter：中国模型全球市场份额已在6月初整体超过美国模型，截至7月26日，中国模型近28天份额约为63.5%，美国模型仅为35.5%，占据全球三分之二市场份额，差距进一步拉大。
涨停板：传智教育、学大教育、普联软件、泛微网络、苏州科达、税友股份
其他强势股：恒锋信息、福石控股

电网设备
据统计，2026年国家电网投资将突破8000亿元，同比大增15%以上，南方电网投资近2000亿元，两大电网合计，年度投资首度冲刺万亿大关。
涨停板：昊创瑞通、广电电气、海兴电力
其他强势股：金智科技、三星电气

汽车产业
①上半年我国汽车出口6358.2亿元，同比增长48.3%，销往全球210多个国家和地区；其中新能源汽车出口3606.8亿元，同比增长68.7%。
②工信部：2026年以来，我国搭载L2级组合驾驶辅助功能的乘用车渗透率达到70.5%。
涨停板：江淮汽车、浙江世宝、文灿股份
其他强势股：北汽蓝谷、千里科技、赛力斯、金龙汽车、长安汽车

固态电池
国轩控股集团年产20000吨固态电池关键材料项目在安徽安庆正式启动。该项目是行业首条万吨级高纯硫化锂量产产线，计划2026年12月底完成中试建设，2027年建成实现全面量产。
涨停板：金龙羽、英联股份、中国宝安

光伏
国家市场监督管理总局计划于7月31日开展光伏行业价格合规指导活动。
涨停板：弘元绿能、西子洁能、华光环能
其他强势股：阿特斯、爱旭股份、拉普拉斯

创新药
安永近日发布的报告中提到，到2032年，全球前25大生物制药企业预计将面临超过3700亿美元的潜在增长缺口； 中国创新药的地位发生了明显变化。中国相关生物制药合作交易在欧美相关合作交易潜在金额中的占比，由2020年的约8%上升至2025年的34%。
涨停板：海南海药、联环药业
其他强势股：哈药股份、九典制药

MLCC
三星电机自8月1日起涨价30%，其表示供应链压力已超出可承受水平。太阳诱电则自9月1日起涨价，其更直言即使客户接受涨价，公司也无法承诺能按时交货。
涨停板：双星新材
其他强势股：风华高科、昀冢科技、国瓷材料、鸿远电子

油气
昨夜WTI原油期货9月合约结算价收涨6.56%，布伦特原油期货9月合约结算价收涨7.91%。今天再度冲高。
强势股：通源石油、科力股份、中曼石油、潜能恒信、山东墨龙

零售
国务院批复并发布《扩大消费“十五五”规划》，明确提出要“顺应消费发展规律和阶段性特征”，坚持“供需适配”。
涨停板：南宁百货
其他强势股：国芳集团

钢铁
数据显示，6月我国钢材出口量同比增加6.6%，出口单价环比上涨3.8%，量价齐升态势边际改善。机构研报指出，城市更新项目预计每年拉动钢材需求990-1320万吨，数据中心及AI算力相关新型基建成为钢铁需求新增长点。
涨停板：柳钢股份
其他强势股：安阳钢铁、西宁特钢、马钢股份

存储芯片
三星电子预计2026年下半年，随着人工智能基础设施资本支出的持续投入以及代理式人工智能的广泛应用，以服务器为中心的需求将保持强劲。与此同时，服务器 DRAM 、企业级固态硬盘（eSSD）和高带宽内存（HBM）的需求增长预计将加速。
涨停板：德明利
其他强势股：佰维存储、江波龙、盈方微、普冉股份
5、情绪标
D头：爱丽家居、德明利、传智教育、一鸣食品
K头：顺纳股份、托伦斯、北方华创、中际旭创
6、个人操作
取关风华高科、中兴通讯
新关注海南海*、南天信*、通源石*
大抵如此。