重要风险提示




本文仅为个人投资者盘后学日记，仅对公开市场信息做客观整理与个人思考记录，不构成任何投资建议、操作参考、标的推荐。证券市场有极高波动风险，过往走势不代表未来表现，所有投资决策请独立判断、自负盈亏。本人无证券投资咨询执业资质，内容仅作自我复盘使用。




2026年8月5日A股市场全面复盘报告





 





 





第一部分 大盘环境分析





 





（一）A股核心指数与市场概况





 





1. 主要指数收盘与涨跌幅





 





指数名称 收盘点位 较前一日涨跌额 涨跌幅 数据来源 





上证指数 3878.43点 +56.15点 +1.47% 证券时报、上交所官网[(证券时报)] 





深证成指 14144.20点 +258.49点 +1.86% 同花顺、深交所官网 





创业板指 3535.14点 +46.17点 +1.32% 证券时报、深交所官网[(证券时报)] 





科创50指数 1693.67点 +77.31点 +4.78% 上交所官网、财联社 





 





2. 市场涨跌结构





 





- 上涨家数：超3700家





- 下跌家数：约1300家





- 涨停家数：103家（非ST股，含20cm涨停）





- 跌停家数：不足10家（主要为ST股与个别利空个股）





- 平盘家数：约120家





- 炸板家数：43家，封板率71%





数据来源：财联社、每日经济新闻 





 





3. 成交额明细与环比变化





 





市场板块 当日成交额 前一交易日成交额 环比变化额 





全A总成交额 2.66万亿元 2.214万亿元 +4460亿元 





上交所总成交额 12087.23亿元 10083.83亿元 +2003.40亿元 





深交所总成交额 14512.77亿元 12052.09亿元 +2460.68亿元 





科创板总成交额 4103.52亿元 约3200亿元 +约900亿元 





创业板总成交额 7252.64亿元 6048.42亿元 +1204.22亿元 





数据来源：上交所、深交所、证券时报、同花顺[(证券时报)]    





 





4. 当日市场上涨核心原因





 





1. 外部催化：隔夜美股费城半导体指数大涨6.55%，科技股情绪传导至A股，半导体板块全线爆发，带动科创50领涨。





2. 量能支撑：两市成交额单日放量超4400亿元，场外资金进场迹象明显，市场做多情绪回暖。





3. 板块共振：半导体、贵金属、电子元器件、有色金属等多个板块同步走强，形成普涨格局，赚钱效应扩散。





4. 技术修复：前期市场连续调整后技术面存在超跌反弹需求，科创板块此前回调幅度较大，修复弹性最强。





 





（二）美股市场情况（8月4日交易日，对应A股隔夜）





 





1. 三大指数表现





 





指数名称 收盘点位 涨跌额 涨跌幅 





道琼斯工业指数 54085.88点 +907.47点 +1.71% 





纳斯达克综合指数 26584.99点 +671.10点 +2.59% 





标普500指数 7736.52点 +136.02点 +1.79% 





数据来源：上海证券报、澎湃新闻[(上海证券报...)]    





 





2. 市场结构与板块





 





- 全市场上涨个股超2900只，下跌个股约2100只





- 科技板块领涨：标普500科技板块涨4.09%，费城半导体指数涨6.55%





- 能源板块领跌：标普500能源板块跌0.49%，受国际油价大跌拖累





 





3. 成交与个股排名





 





- 美股全市场总成交额约5800亿美元，较前一交易日增加约720亿美元





- 成交额前十名个股（核心标的）：英伟达、特斯拉、苹果、微软、亚马逊、Meta、英特尔、AMD、美光科技、Palantir





- 涨幅前五名（主流股）：英特尔（+10.84%，半导体）、美光科技（+7.62%，存储芯片）、高通（+7.32%，芯片设计）、AMD（+5.26%，芯片设计）、阿斯麦（+4.97%，半导体设备）





- 跌幅前五名（主流股）：雪佛龙（-1.45%，能源）、埃克森美孚（-1.12%，能源）、亚马逊（-2.21%，互联网）、小鹏汽车（-2.59%，新能源车）、理想汽车（-1.98%，新能源车）





- 换手率前五名多为小盘生物医药股，包括Adagio Medical、亿珑能源等，成交金额普遍低于5亿美元。





 





（三）香港股市情况





 





1. 核心指数表现





 





指数名称 收盘点位 涨跌额 涨跌幅 





恒生指数 25915.82点 +61.65点 +0.24% 





恒生科技指数 4933.07点 +47.46点 +0.97% 





国企指数 8603.73点 +29.47点 +0.34% 





数据来源：财联社、中证网[(财联社)]    





 





2. 市场结构与成交





 





- 上涨个股约1200只，下跌个股约1000只





- 港股全日总成交额约1280亿港元，较前一交易日增加约95亿港元





 





3. 个股排名





 





- 成交额前十名：腾讯控股、阿里巴巴-W、美团-W、小米集团-W、中芯国际、中国移动、建设银行、工商银行、中国平安、紫金矿业





- 涨幅前五名：胜宏科技（+16.18%，PCB）、长飞光纤光缆（+14.2%，光通信）、中国黄金国际（+13.5%，贵金属）、建滔积层板（+10.28%，电子材料）、洛阳钼业（+8.7%，有色金属）





- 跌幅前五名：中国石油股份（-2.3%，能源）、中国海洋石油（-2.1%，能源）、中海油服（-3.2%，油服）、碧桂园服务（-2.8%，物业）、龙湖集团（-2.5%，地产）





- 换手率前五名多为小盘科技股与次新股。





 





（四）主要指数支撑位与压力位





 





指数名称 当日支撑位 当日压力位 





上证指数 3820点（20日均线） 3900点（前期平台高点） 





深证成指 13900点（5日均线） 14300点（前期震荡上沿） 





创业板指 3450点（10日均线） 3600点（前期密集成交区） 





科创50 1620点（5日均线） 1720点（60日均线） 





 





超短线操作结论





 





当日市场量价齐升，普涨格局明确，赚钱效应较好，适合进行超短线操作，优先方向为半导体、贵金属等强势板块的龙头个股。





 





 





 





第二部分 板块分析





 





（一）行业板块排名与逻辑





 





1. 涨停家数前五名行业（申万一级）





 





1. 电子：涨停约28家，涨停个股包括康强电子、有研新材、金海通、大为股份、江化微、旭光电子、博通集成、联创电子、中巨芯-U、智动力、天禄科技等





2. 有色金属：涨停约15家，涨停个股包括四川黄金、盛达资源、锌业股份、云南锗业、博迁新材、翔鹭钨业、东方钽业、浩通科技等





3. 计算机：涨停约12家，涨停个股包括万集科技、新开普、德生科技、盛视科技、博彦科技、传智教育等





4. 机械设备：涨停约9家





5. 基础化工：涨停约7家





 





2. 涨幅前五名行业





 





1. 电子（+5.12%）





2. 有色金属（+4.35%）





3. 国防军工（+2.87%）





4. 机械设备（+2.61%）





5. 基础化工（+2.44%）





 





3. 十大行业资金净流入





 





- 电子板块：净流入约217亿元





- 有色金属板块：净流入约89亿元





- 计算机板块：净流入约63亿元





- 机械设备板块：净流入约47亿元





- 国防军工板块：净流入约38亿元





- 基础化工板块：净流入约32亿元





- 电力设备板块：净流入约29亿元





- 传媒板块：净流入约21亿元





- 建材板块：净流入约18亿元





- 医药生物板块：净流入约15亿元





 





4. 上涨核心逻辑





 





- 电子板块：隔夜美股半导体大涨带动，叠加国内芯片产业链自主可控预期升温，存储芯片、半导体设备、MLCC等细分方向全面爆发。





- 有色金属/贵金属：国际金价持续走高，叠加小金属战略价值重估，资金避险与成长属性共振。





- 计算机板块：AI应用端预期回暖，教育信息化、工业软件等细分方向有政策催化。





 





（二）概念板块排名与逻辑





 





1. 涨停家数前五名概念





 





1. 半导体芯片：涨停约32家





2. 存储芯片：涨停约18家





3. 光刻机/半导体设备：涨停约14家





4. 贵金属/黄金：涨停约9家





5. PCB/电子元件：涨停约8家





 





2. 涨幅前五名概念





 





1. 半导体设备（+7.82%）





2. 存储芯片（+6.94%）





3. MLCC（+6.11%）





4. 贵金属（+5.76%）





5. 光刻机（+5.33%）





 





3. 十大概念资金净流入





 





- 半导体芯片：净流入129.6亿元





- 存储芯片：净流入76.3亿元





- 消费电子：净流入58.7亿元





- 贵金属：净流入42.5亿元





- 光刻机：净流入39.2亿元





- AI算力：净流入35.8亿元





- 小金属：净流入31.4亿元





- PCB：净流入24.6亿元





- 稀土永磁：净流入21.9亿元





- 工业母机：净流入18.7亿元





 





4. 上涨核心逻辑





 





- 半导体设备/存储芯片：行业周期见底回升预期+海外科技股情绪传导+国产替代加速三重逻辑共振。





- 贵金属：国际地缘局势扰动+美联储降息预期升温，金价持续上行带动板块估值修复。





- MLCC：消费电子复苏预期，被动元件订单回暖。





 





（三）资金净流入前五板块





 





1. 概念板块：半导体芯片、存储芯片、消费电子、贵金属、光刻机





2. 行业板块：电子、有色金属、计算机、机械设备、电力设备





3. 地区板块：江苏、广东、上海、浙江、北京（科技制造业集中区域）





 





- 核心逻辑：资金集中流向科技成长赛道，产业集群发达地区个股更受资金青睐。





 





（四）资金净流出前五板块





 





1. 概念板块：白酒、银行、油气开采、通信设备、电力





2. 行业板块：银行、石油石化、煤炭、通信、食品饮料





3. 地区板块：贵州、山西、黑龙江（传统资源类集中区域）





 





- 核心逻辑：市场风格切换，资金从防御类板块流向成长科技板块，油价下跌拖累能源板块表现。





 





（五）跌停家数前五板块





 





- 行业板块：传媒（个别ST股）、医药生物（个别利空股）、石油石化（权重股调整，无批量跌停）





- 概念板块：ST板块、油气设服、白酒（无批量跌停）





- 当日无行业性批量跌停，跌停个股多为个体利空或ST股，整体市场风险较低。





 





（六）跌幅前五板块





 





1. 行业板块：石油石化（-1.23%）、银行（-0.87%）、煤炭（-0.65%）、通信（-0.42%）、食品饮料（-0.31%）





2. 概念板块：油气设服（-2.11%）、白酒（-1.54%）、运营商（-1.22%）、火电（-0.98%）、养殖（-0.87%）





 





- 下跌逻辑：国际油价大跌拖累能源板块；市场风格切换，防御性板块遭资金减持；白酒板块短期资金获利了结。





 





（七）多周期资金净流入前五板块





 





近3天





 





- 行业：电子、有色金属、计算机、电力设备、机械设备





- 概念：半导体芯片、存储芯片、AI算力、贵金属、消费电子





- 累计净流入：电子板块约380亿元，半导体概念约230亿元





 





近5天





 





- 行业：电子、有色金属、计算机、传媒、机械设备





- 概念：半导体芯片、AI应用、贵金属、存储芯片、算力租赁





 





近10天





 





- 行业：电子、计算机、有色金属、电力设备、汽车





- 概念：半导体、AI、贵金属、新能源车、机器人





 





（八）多周期资金净流出前五板块





 





近3天





 





- 行业：银行、石油石化、煤炭、房地产、食品饮料





- 概念：白酒、银行、油气、地产链、火电





 





近5天





 





- 行业：银行、煤炭、石油石化、房地产、建筑装饰





- 概念：中特估、白酒、油气、地产、基建





 





近10天





 





- 行业：银行、煤炭、石油石化、房地产、商贸零售





- 概念：中特估、白酒、传统能源、地产链





 





 





 





第三部分 涨跌停与个股资金分析





 





（一）资金净流入前十名个股





 





排名 股票名称 当日净流入（亿元） 所属行业 核心概念 





1 中际旭创 约38.7 电子 光模块、AI算力 





2 中芯国际 约32.4 电子 半导体制造、芯片 





3 北方华创 约27.9 电子 半导体设备 





4 浪潮信息 约24.6 计算机 AI服务器、算力 





5 寒武纪 约21.3 电子 AI芯片 





6 紫金矿业 约19.8 有色金属 黄金、铜 





7 兆易创新 约18.5 电子 存储芯片 





8 中微公司 约17.2 电子 半导体设备 





9 山东黄金 约16.4 有色金属 黄金 





10 科大讯飞 约15.7 计算机 AI应用 





 





- 净流入核心逻辑：均为半导体、AI、贵金属赛道龙头，受益于板块行情爆发，资金集中抱团核心标的。





 





（二）资金净流出前十名个股





 





排名 股票名称 当日净流出（亿元） 所属行业 核心概念 





1 贵州茅台 约13.7 食品饮料 白酒 





2 宁德时代 约11.2 电力设备 动力电池 





3 中国石油 约9.8 石油石化 油气开采 





4 中国平安 约8.5 非银金融 保险 





5 工商银行 约7.9 银行 国有大行 





6 五粮液 约7.3 食品饮料 白酒 





7 海康威视 约6.8 电子 安防 





8 中国神华 约6.4 煤炭 煤炭开采 





9 招商银行 约5.9 银行 股份制银行 





10 碧桂园 约5.2 房地产 地产开发 





 





- 净流出核心逻辑：传统权重、防御类板块遭资金减持，资金从价值板块流向科技成长板块。





 





（三）涨跌停个股核心分布





 





1. 涨幅前五行业涨停个股：电子板块28只、有色金属15只、计算机12只、机械设备9只、基础化工7只，核心标的如前文板块部分所列。





2. 涨幅前五概念涨停个股：半导体32只、存储芯片18只、半导体设备14只、黄金9只、PCB 8只。





3. 跌停个股：以ST股为主，包括ST交昂（连续两日跌停，被实施其他风险警示）、联创光电（单日跌停，业绩不及预期）等，无行业性批量跌停。





 





（四）强势个股筛选说明





 





1. 成交金额前100名中涨幅≥6%的个股，集中于半导体、有色金属、计算机板块，核心标的如中芯国际、北方华创、兆易创新、紫金矿业等。





2. 量比前100名中涨幅≥6%的个股，多为中小盘半导体、电子元件个股。





3. 换手率前100名中涨幅≥6%的个股，集中于科创板、创业板小盘科技股。





4. 集合竞价条件筛选类全市场名单，需通过通达信/同花顺行情终端自定义条件选股导出。





 





（五）周线级别筛选说明





 





“上周成交额大于前五周均值2倍”“周线多头排列”等全市场筛选结果，需通过行情软件周线级别选股功能导出，核心集中于半导体、AI算力等近期放量板块。





 





（六）多周期个股资金净流入说明





 





近3/5/10/15/20/30/90/180天资金净流入前十个股，长周期维度核心集中于AI、半导体、中特估、新能源四大赛道龙头，短周期与当日强势板块高度重合。完整排名需通过专业金融终端导出。





 





（七）多周期个股资金净流出说明





 





近3/5/10/15天资金净流出前十个股，集中于地产、银行、传统能源、消费白马等防御类板块，与市场风格切换方向一致。





 





 





 





第四部分 股价趋势与连板分析





 





（一）集合竞价板块与个股说明





 





1. 集合竞价金额前五行业：电子、计算机、有色金属、电力设备、医药生物





2. 集合竞价金额前五概念：半导体芯片、AI算力、贵金属、存储芯片、新能源车





3. 集合竞价条件筛选类个股名单，需通过行情终端集合竞价选股功能导出。





 





（二）平均股价与首板、二连板个股





 





1. 当日A股平均股价约18.7元，创业板平均股价约25.3元。





2. 首板涨停家数前五行业：电子、有色金属、计算机、机械设备、基础化工。





3. 首板涨停家数前五概念：半导体、存储芯片、贵金属、光刻机、PCB。





4. 二连板个股：





- 金海通（半导体设备，电子）





- 博杰股份（MLCC设备，电子）





- 沃格光电（光刻机，电子）





- 浙江世宝（汽车零部件，汽车）





- 索菱股份（智能驾驶，计算机）





- 当日平均净流入约1.2-3.5亿元，核心逻辑为板块行情延续，个股辨识度高。





 





（三）多连板个股明细





 





连板高度 股票名称 所属行业 核心概念 当日净流入（亿元） 涨停逻辑 





8连板 传智教育 计算机 职业教育、AI教育 约2.8 AI教育应用催化，情绪龙头 





4连板 德龙汇能 公用事业 天然气、储能 约1.9 能源价格波动+小盘情绪 





4连板 豪尔赛 建筑装饰 光通信、算力 约2.1 算力基建+光模块概念 





3连板（20cm） 欣天科技 通信 射频器件、AI算力 约3.2 光通信产业链景气 





3连板 风范股份 电力设备 特高压、电网 约2.5 电网建设政策催化 





 





- 5连板及以上高度个股仅传智教育1只，市场连板高度适中，情绪逐步回暖。





 





（四）跌停与双创涨停个股





 





1. 跌停个股如前文所述，以ST股和个体利空个股为主，单只个股净流出普遍在0.5-2亿元区间。





2. 创业板/科创板涨停个股：





- 中巨芯-U（科创板，电子材料）





- 智动力（创业板，电子元件）





- 天禄科技（创业板，光学材料）





- 浩通科技（创业板，贵金属回收）





- 万集科技（创业板，智能驾驶）





- 新开普（创业板，教育信息化）





- 单只净流入约0.8-4.5亿元，均为各细分赛道弹性标的。





 





（五）涨停时间结构与炸板个股





 





1. 集合竞价一字板：传智教育、部分ST股，多为情绪龙头与利好个股，封单金额较高。





2. 9:30-10:00涨停：约35只，集中于半导体、贵金属板块龙头，资金抢筹意愿强，次日连板概率较高。





3. 10:00-11:30涨停：约40只，板块跟风个股与中小盘标的为主。





4. 14:30-15:00涨停：约12只，多为尾盘偷袭个股，次日溢价率较低。





5. 炸板个股：43只，集中于计算机、传媒、机械设备板块，多为跟风股，资金分歧较大。





 





 





 





第五部分 龙虎榜与市场情绪分析





 





（一）龙虎榜核心个股





 





1. 当日上榜龙虎榜的涨停个股主要包括：传智教育、德龙汇能、豪尔赛、欣天科技、金海通、中巨芯-U等。





2. 资金动向：





- 机构席位净买入：半导体设备、黄金板块龙头，如中微公司、山东黄金等





- 知名游资净买入：情绪龙头传智教育、豪尔赛等





- 机构净卖出：部分高位消费股、周期股





3. 核心逻辑：机构资金聚焦科技成长赛道核心资产，游资主导短线情绪标的。





 





（二）全市场涨幅分布





 





- 涨幅≥14%：约22只（主要为科创板、创业板20cm涨停个股）





- 涨幅≥9%：约128只（含全部涨停个股）





- 涨幅≥5%：约420只





- 跌幅≥14%：0只





- 跌幅≥9%：约8只（含跌停个股）





- 跌幅≥5%：约75只





 





（三）集合竞价明细说明





 





集合竞价匹配量、未匹配量、涨幅分布等全市场前20名个股，需通过行情终端集合竞价专项功能查询，核心集中于当日热门板块龙头。





 





（四）次日连板概率参考





 





- 一字板个股次日连板概率：约75%-85%





- 10点前涨停个股次日连板概率：约40%-50%





- 10点后涨停个股次日连板概率：约15%-25%





- 二连板晋级三连板概率：约30%-35%





- 三连板晋级四连板概率：约20%-25%





- 高位连板（5板以上）晋级概率：约15%-20%





- 强势板块（半导体、贵金属）次日延续上涨概率较高，弱势板块延续性差。





 





 





 





第六部分 重点标的与市场环境总结





 





（一）集合竞价重点筛选





 





1. 满足“集合竞价金额＞1500万、流通市值＜1000亿、涨幅0.3%-3%、量比＞2”的个股，集中于半导体、电子元件、有色金属板块的中小盘标的，完整名单需行情软件筛选。





2. 集合竞价金额前五行业合计竞价金额约320亿元，前五概念合计约280亿元。





 





（二）核心龙头与筛选标的





 





1. 龙头行业板块：电子、有色金属、计算机





2. 龙头概念板块：半导体芯片、存储芯片、贵金属





3. 资金净流入前十个股：见第三部分（一）





4. 流通市值＜800亿、股价＜110元的主力资金净流入前50个股，集中于半导体设备、材料、设计细分龙头，以及中小盘黄金、AI应用个股。





5. 均线多头排列、换手率＜15%的个股，集中于半导体、有色金属板块趋势标的。





 





（三）ETF表现





 





涨幅前十名ETF





 





ETF名称 代码 涨幅 当日成交额 





半导体设备ETF国泰 159516 +10.01% 约18.7亿元 





半导体设备ETF广发 560780 +10.00% 约12.3亿元 





半导体设备ETF华夏 562590 +9.98% 约25.6亿元 





科创半导体设备ETF 589020 +9.72% 约8.9亿元 





黄金股ETF 159321 +7.65% 约15.2亿元 





科创芯片ETF 588290 +6.98% 约32.4亿元 





电子ETF 515260 +5.12% 约19.8亿元 





有色金属ETF 512400 +4.35% 约22.7亿元 





计算机ETF 512720 +3.21% 约17.5亿元 





国防军工ETF 512660 +2.87% 约11.3亿元 





 





成交额前十名ETF





 





1. 科创50ETF（588000）：约187亿元





2. 沪深300ETF（510300）：约156亿元





3. 中证1000ETF（512100）：约124亿元





4. 创业板ETF（159915）：约118亿元





5. 半导体ETF（512480）：约97亿元





6. 黄金ETF（518880）：约89亿元





7. 科创芯片ETF（588290）：约32.4亿元





8. 有色金属ETF（512400）：约22.7亿元





9. 证券ETF（512880）：约21.5亿元





10. 电子ETF（515260）：约19.8亿元





 





（四）重要新闻与大宗商品影响





 





1. 国内重要新闻





 





- 半导体产业政策：相关部门表态加快芯片产业链自主可控进程，利好半导体设备、材料板块。





- 电网建设规划：“十五五”电网投资规模超预期，利好电力设备、特高压板块。





- 上市公司公告：多家半导体公司发布半年度业绩，存储芯片业务环比改善，带动板块情绪。





 





2. 国际市场与大宗商品





 





- 国际油价：WTI原油大跌4.2%，布伦特原油跌3.8%，利空油气开采、油服板块，利好交运、化工下游。





- 国际金价：C OMEX 黄金涨1.8%，突破2450美元/盎司，利好黄金、贵金属板块。





- 基础金属：铜、铝、锌等工业金属普遍上涨2%-3%，利好有色金属板块。





- 美股科技股大涨：半导体板块领涨，对A股科技成长板块形成正向情绪传导。





 





3. 风险提示





 





- 海外市场波动风险：若美股科技股回调可能带动A股科技板块短期调整。





- 量能持续性风险：若后续成交额无法维持高位，普涨行情可能分化。





- 板块轮动风险：短期涨幅较大的半导体板块存在获利回吐压力。





 





（五）市场温度与热度排名





 





1. 市场温度（钟摆原理）





 





当日上涨家数占比约74%，处于偏热区间，市场参与度高，赚钱效应较好；但连续普涨后短期有分化需求，钟摆有向均衡位置回摆的可能。





 





2. 市场咨询热度前十名股票





 





1. 中际旭创（光模块、AI算力，成交额创历史天量）





2. 中芯国际（半导体制造，板块龙头）





3. 北方华创（半导体设备，赛道核心）





4. 传智教育（8连板，情绪龙头）





5. 贵州茅台（消费龙头，资金流出）





6. 宁德时代（新能源龙头，风格切换）





7. 紫金矿业（贵金属龙头，金价上涨）





8. 浪潮信息（AI服务器，算力核心）





9. 寒武纪（AI芯片，国产替代）





10. 兆易创新（存储芯片，周期反转）





 





- 热度逻辑：集中于当日最强的半导体、AI赛道，以及情绪龙头和权重核心标的。





 




风险提示：本报告为客观市场的股票复盘和分析与汇总，所有数据均来自公开权威渠道，本文是我个人针对当天的股票市场情况做出来的股票复盘笔记，不做任何的股票推荐和收益关系，所写的复盘笔记不构成任何投资建议。股市有风险，投资需谨慎。