消息
宏观
1.9月5日电，美国总统特朗普表示，将对中期选举投入大量资金；将从超级政治行动委员会拨款4亿至5亿美元用于中期选举支出。
2.特朗普将签署行政命令 允许牧场主自行加工牛肉
3.9月5日电，美国总统特朗普表示，美国利率应该全球最低，经济增长不会导致通货膨胀。
4.贝莱德的Rosenberg称非农大超预期后 下周的通胀数据更显关键
5.花旗推迟美联储降息预期至2027年
6.9月4日电，特朗普再次呼吁美联储降低利率。
7.8月非农就业远超预期 现货白银跌幅扩大至3%。美国8月非农就业人数增加16.2万人远超预期，市场加大对美联储9月加息的押注。
8.美国6月和7月非农就业新增人数合计上修5.5万人，美国劳工统计局数据显示，6月份非农新增就业人数从2万人上修至3.1万人；7月份非农新增就业人数从减少2.3万人上修至增加2.1万人。
9.下周央行公开市场将有100亿元逆回购到期，下周一将有5000亿元92天期买断式逆回购到期。
航运
1.受厄尔尼诺影响 巴拿马运河下调船舶日通行量
战争
1.以军袭击黎巴嫩南部 已致4死20伤
2.伊朗革命卫队称打击了美航母和驱逐舰
科技
3.美伊互袭油轮 伊朗军方称或对美进行更大规模打击
4.普京开始与美国总统特使会谈
5.俄称击中一艘载有西方国家向乌提供军事物资的干货船
6.普京宣布停止打击基辅3天
7.美总统特使抵达莫斯科 将向俄方提供结束俄乌冲突的方案
8.美对伊发起军事打击超半年 美情报部门：伊朗已打出自信
9.美总统称可能很快会打击伊朗“镐山”核设施
10.一舱难求 中东航线运费大幅跳涨
11.泽连斯基结束与美方代表首轮会谈
科技
1.AI短剧制作价格大跳水
2.Kimi、MiniMax即将在天猫开店，开售Token订阅套餐产品。
3.华为半导体负责人何庭波更新韬定律论文，能量的主要消耗并非来自计算本身，而是来自数据传输。
4.机构：2026年二季度全球 DRAM 市场规模1470.24亿美元 环比增长55.9%，预计三季度原厂DRAM ASP环比继续上涨、增速趋缓，与此同时，在三季度DRAM bit出货量实现正增长的预期下，预计原厂三季度DRAM销售收入再创历史新高。
5.IDC预计iPhone折叠屏均价或达2550美元
6.七部门：扩大人工智能终端、智能可穿戴、绿色家电、绿色建材、新能源汽车等产品供给 支持绿色智能商品消费
7.七部门：探索算力设施800V高压直流供电架构 推动超百千瓦单机柜部署
8.内蒙古首笔“算力Token贷”发放

房地产
1.深圳市房地产中介协会：8月深圳二手住宅录得5108套 同比增长7.6%
2.武汉：全国各地公积金缴存职工在汉购买自住房均可申请公积金贷款 给予新城区阶段性购房优惠支持，无缴存地、户籍地限制。自本通知实施之日起至2026年12月31日，购买长江新区、东西湖区、黄陂区、江夏区、蔡甸区、新洲区、汉南区新建商品住房的家庭，按购房合同总房价款的1%给予补助优惠，补贴总金额1亿元，用完即止
3.武汉：放宽首套自住房使用公积金偿还个人住房商业贷款提取频次
机器人
1.国内首款 长沙造具身智能机器人拿下欧盟CE“护照”
2.北京：鼓励家政平台和相关企业加快研发创新养老照护机器人、情感陪伴机器人等新技术新产品
农业
1.乌拉圭因高致病性禽流感宣布全国卫生紧急状态
2.全球食品价格升至2022年以来最高水平

医药
1.国内首款AI辅助创新药获批上市
2.2026国谈第二日上午场：部分肿瘤药物开始谈判 合源生物、安斯泰来、恒瑞医药等中外企业代表入场
3.首款国产长效呼吸道合胞病毒预防单抗获批
4.日本流感季大幅提前 八成地区病例数增加
煤炭
1.产地现货偏紧 三大煤种价格全面冲高

个股
1.2连板新炬网络：公司不持有数据中心 也不涉及数据中心的商业化运营智能体业务尚处于研发阶段，2026年上半年产生的相关收入占比不足公司营业收入1%，业务整体尚未实现规模化商业化落地。

节奏：退潮扩大，高位分歧延续，连板弱势
高度票：5板龙版传媒
强度票：恒盛能源
题材票：楚天龙
情绪票：楚天龙
竞价继续弱，老高位继续负反馈，近期高位负反馈减弱，一鸣食品，哈药和神奇，金健米业没有跌停开，捷荣，楚天龙，国芳等都有了修复，特别是楚天龙带着翠微，恒宝，湘财都去维稳，农业进攻出现了延伸，出现了养殖业和渔业，应用大都是昨日分歧修复，昨日强势今日分歧，首板也有续命，液冷负反馈比较大特别是后排，高位接力负反馈大，集泰股份天地，国芳低开，云南旅游炸板，整体赚钱效应低。高争民爆唯一看高位情绪标的

大盘情绪：高开低走放量
明日预计：低开高走
连板情绪：弱晋级率低
明日预计：修复，低位加强
最高板：5
涨停：38昨日44
一字板：2昨日2
负反馈：集泰股份，深中华，传智教育，浪潮信息
跌停：9昨日16
新题材：数字货币
催化新题材：航运，海峡
周期：退潮中后期
节奏：延续分歧
仓位：半仓
题材情绪：消费＞农业＞应用＞海峡＞数字货币
题材涨停数量：消费9
题材完整梯队：农业
赚钱效应持续：农业

消费
催化：
作为非科技轮动题材，一鸣食品开板，国芳还在打高度，低位百大集团有接力卡节奏预期，强度和续命在百大，会稽山是助力，一鸣食品是消费情绪影响标的。
农业
催化：
金健米业的修复很重要，亚盛集团是低位绕不开的进攻标的，中水渔业是养殖业的分支高度，花溪科技的修复也很重要。
应用
催化：
龙版传媒的反馈是题材、高位、连板、监管及公告影响的免钉，反馈在周一重要，直接影响当天的情绪，如果被核直接利好低位非本题材和换手。
海峡
本身炒作老龙头，平潭发展，统一股份和合富中国都是去年海峡统一题材，目前没有催化，套利为主。
数字货币
楚天龙是高位情绪一部分，锚定翠微的持续，目前没有助攻性，只能看单个的赚钱
半导体
液冷也出现大部分负反馈，集泰股份的竞价和承接影响了题材的修复。
航运
趋势，有催化，不管是霍尔木兹还是黑海，运输都出现阻碍，中国船舶大屁股，观察周一有么有小市值出现。

当天赚钱效应最强个股：恒盛能源
逻辑属性挖掘：金刚石，液冷，科技，低位，一字板
当天赚钱效应其余个股：楚天龙，爱仕达，亚盛集团，新炬网络
逻辑属性挖掘：低位，各题材龙头，非硬件科技
赚钱效应2天及2天题材：农业，应用
题材属性定义：非科技
消息刺激利好属性挖掘：低位

《情绪确定性判断》
❶【宏观情绪】
弱，不确定性强，美伊开打，但是俄乌缓和，非农数据超预期
❷【市场情绪】
美国反弹，国内弱，大盘震荡，量能不足
❸【短线情绪】
（1）连板：负反馈大
（2）位置：低位
（3）风格：低位试错
❹【题材情绪】
轮动加强，非科技赚钱强
❺【情绪载体预判】：亚盛集团
属性：农业，非科技，低位，人气高
确定性预判叠加：
1.大盘：低开高走
2.消息：粮食价格走高
3.板块效应：金健米业、花溪科技修复
4.竞价：5个点以上
5.量能：6亿
6.封板：9.40左右
7.带动性：中水渔业助攻

其余核心
1.恒盛能源
液冷➕金刚石➕低位➕科技
2.爱仕达
机器人➕家电➕公告偏好
3.中水渔业
农业➕反日➕渔业

操作逻辑：看高做低，高位情绪的负反馈减弱，低位情绪的进攻点，后排的助攻方向，重点看竞价和开盘5分钟的承接，周一是修复节点，不存在加速分歧
1.整体分析：观察龙版传媒、楚天龙、高争民爆，集泰股份、国芳集团、金健米业，一鸣食品、康盛股份、神奇制药、哈药股份、万向德农和海鸥住工的竞价，只要没有出现大的负反馈并且有溢价，那么高位在止跌，那么低位的昨日强势标的就会进攻延续，低位重点看是科技还是非科技更强，非科技亚盛集团、新炬网络、爱仕达、百大集团，科技恒盛能源。
2.操作方案预判
A：高位负反馈减弱，低位加强延续
B：高位负反馈持续，低位接力影响，减少出手，打首板

2.9.23应该观察
（1）版传媒、楚天龙、高争民爆，集泰股份、国芳集团、金健米业，一鸣食品、康盛股份、神奇制药、哈药股份、万向德农和海鸥住工
（2）盛集团、新炬网络、爱仕达，科技恒盛能源、百大集团
（3）中国船舶
2.9.25后观察并得出结论
（1）高位负反馈持续性，低位接力情况
（2）利好科技还是非科技
（3）液冷有么有修复
（4）预选标的有么有增量
（5）有么有新题材