隔夜美股分化，上海 4 万亿软件规划 + 十万卡智算集群重磅落地；SK 海力士大连扩产利好存储上游；高盛判断 AI 主线转向人形机器人，2027 年迎来放量拐点；机构扎堆调研医药，创新药持续修复。昨日高位科技减仓，切换低吸医药，行情震荡切勿追高！ 大盘终于止步五连阳，昨天缩量调整跌0.82%，全天仅一千多家上涨，连续反弹两周后震荡洗盘属于常规操作。硬科技成交额依旧稳居前排，但反弹不会一蹴而就，行情注定一波三折。 我昨天直接降低总仓位，腾挪一部分资金切换到医药方向。 指数连续上涨后缩量回调，属于良性洗盘，不用过度恐慌，但不宜重仓追涨高位科技； 主线轮动逻辑：算力（上海智算政策+海外算力财报）、存储（海力士扩产周期上行）、人形机器人（高盛长期看好）、创新药（机构调研扎堆低估值修复）四大方向轮动；今日重点关注赛道 算力基建：上海本地IDC、智算服务器、国产CPU整机； 存储产业链：半导体设备、材料、存储封测、服务器存储模组； 人形机器人核心零部件、特斯拉供应链； 创新药、CXO医药细分。 我昨日大幅减仓高位科技，分散布局医药低吸，均衡配置规避单一板块回调风险； 避雷提醒：人形机器人短期多为题材异动，大规模放量还有一年多时间，不要盲目追高短线小票；存储扩产远期会缓解供给压力，不要长线无脑死拿周期股。美股集体收跌，板块冰火两重天 隔夜美股三大指数全线飘绿：纳指-0.6%、道指-0.34%、标普-0.32%，科技巨头分化严重。 苹果、亚马逊、谷歌集体下挫，只有Meta小幅收红，英伟达小幅微跌几乎平盘； 存储板块逆势走强，SK海力士大涨超4%，闪迪、希捷同步上涨，海外存储景气持续验证； 两大AI算力公司财报超预期：CoreWeave盘后暴涨16%，超微电脑盘中冲高超10%，海外算力需求依旧坚挺。上海重磅政策落地！盘后上海印发软件和信息服务业十五五规划，直接放出两大王炸利好：规模目标拉满 2030年软件信息产业冲击4万亿规模，打造全国AI应用核心阵地，利好上海本地算力、软件、数字内容企业；百千万智算集群工程正式落地 松江、临港、青浦上马十万卡级超大规模智算集群，宝山、嘉定配套千卡级算力节点，老旧IDC转型边缘算力中心，形成分层算力供给体系； 扶持短剧、网文、音视频数字内容，探索算力作价入股新模式，IDC、服务器、国产芯片整条算力产业链直接受益。SK海力士大连工厂重启扩产，NAND产能直接提升50% 搁置4年的大连二工厂正式开工，今年11月进场设备，明年上半年量产： 现有一厂月产10万片晶圆，新厂每月新增5万片，整体产能扩容五成。很多人误以为扩产利空存储，其实逻辑恰恰相反： 新增产能是成熟制程NAND，高端HBM依旧受限，AI服务器高端存储依旧紧缺； 海外大厂在华建厂，设备、材料、封测全部需要国产供应链配套，上游耗材、设备厂订单直接放量； 供货稳定后，国内存储模组企业不用抢颗粒，营收放量空间打开。 受益方向：存储封测、半导体湿电子化学品、靶材、清洗设备、服务器存储模组。资金悄悄换赛道！医药调研热度反超电子 8月3日-9日，公募机构调研医药生物高达104次，热度彻底超过此前爆火的电子板块。 创新药、CXO迎来三重催化：产业拐点改善、中报业绩兑现、估值低位修复，板块已经连续上涨三天，盘中虽频繁冲高回落，但暂时没有大面积亏钱效应，机构资金正在分批布局，可重点跟踪细分龙头。⚠️温馨提示：仅个人复盘资讯整理，不构成任何买卖建议，投资自负盈亏[淘股吧]
高盛最新研报定调：AI主线正式切换到人形机器人 AI上半场炒算力芯片，下半场重心全面转向人形机器人！机构预测时间线非常清晰： 2026年：样机验证、小批量试点； 2027-2029年：全球规模化落地黄金期，2027年出货7.6万台，2032年飙升至50.2万台。 产业催化同步落地：特斯拉向全球零部件下发订单，要求9月产能达到每周1000台；国产人形机器人宇树科技即将上市，昨天板块已经提前异动，机器人产业链列入中长期跟踪主线。