1，很多人好奇为什么天孚通信的涨幅远远大于中际旭创？因为它不在FCC制裁里面。传闻中的限制措施主要针对的是“光模块整机”（如800G、1.6T等高速光模块），而中际旭创的主营业务正是高端光通信收发模块的研发、生产及销售，属于直接被限制的整机厂商。[淘股吧]
相比之下，天孚通信处于上游，提供的是光器件、等核心零部件，并非整机，因此受到的直接冲击较小。
但是这三兄弟是一起的，如果弟弟都涨起来了，它还会远吗？
2，【Lu­m­e­n­t­um季报后CEO受访：FCC难以落地中国光模块禁令，AI基建需求不允许硬切割FCC不可能彻底禁止中国高速光模块，核心约束是美国AI基建庞大刚需】。
举个例子，就好像我们要制裁美国，难道把所有的苹果手机、苹果电脑，什么麦当劳、肯德基、可口可乐全部让它们消失吗？
不现实，更多的是那ZZ博弈，连竞争对手的CEO都说没法替代，那么短期就是错杀，参考我前几天的观点说点机会 | 周一午盘。
这里再说下，我为什么当时下了15%的结论？这不是嘴巴一张就来的，因为7.28日FCC制裁外国生产的逆变器，阳光电源是全球逆变器龙头，然后跌了几天，现在从低点反弹，已经有15%+了。
旭创这个还只是路透社的一个传闻，八字还没有一撇，FCC尚未出台相关领域的限制性文件。
哪怕是被制裁，就参考阳光电源，中际旭创的护城河还更高，所以它比阳光电源应该反弹的更多，我说还保守了一些。
拭目以待！！！
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讲完光模块的鬼故事，市场又迎来了存储的鬼故事，什么鬼故事呢？就是SK海力士要扩产，要在中国大连扩产。
这次扩散不是针对高端存储，主要针对闪存，直接冲击了模组三兄弟的市场，那么真的是这样吗？
其实大家仔细算算，就算一个月5万片，一年也就60万片的产量，放到全球2500万片的庞大市场里，简直是杯水车薪，几乎激不起什么水花。
说起SK海力士在大连的这个第二工厂，那确实是个“老演员”了。这项目早在2022年5月就动工了，但后来因为存储芯片市场不景气，再加上美国出口管制收紧，厂房建完主体结构就一直搁置，硬生生拖了好几年。而且大家心里都有数，在中国扩产，只要涉及到128层以上的设备，都得看美国BIS（工业和安全局）的脸色要授权。所以啊，这个所谓的扩产，短期内更像是一个吓唬人的“鬼故事”，根本落不了地。
所以，面对SK海力士扩产这种消息，短期来看，这种远水救不了近火的扩产计划，对业绩和股价影响微乎其微；但长远来只要AI数据中心的需求还在，这波涨价周期就还没结束。
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再谈谈市场，目前是高位抱团行情，这个抱团什么时候瓦解？不知道，大家都是一脚油门，一脚刹车，从盘面上看可以看到一些个股：百花医药、香江控股、先导基电、风范股份、宝鼎科技、一鸣食品、、高争民爆、传智教育 等都是抱团。
普通人的机会在哪里？要么硬着头皮参与抱团，要么想办法玩潜伏。我盘中刚好发现德豪润达封板了，因为我近期跟踪过，它今天启动了，说明资金认可这条线，因为这条线里诞生了太多的牛股，什么艾艾精工、神雾节能、传智教育。
你们可以查一个数据，26年摘帽7-8月份摘帽的，一共11个，其中摘帽后封板有9个，目前还剩下摩什么大道、聆什么股份，可惜这里不能贴图，不然更直观。
总之，作为一个思路给你们参考。
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最后再谈谈AI，现在整个AI板块走的半死不活，一方面大家都被上波搞怕了，一方面现在资金在抱团里面非常舒服，只有等抱团资金出现巨大亏钱效应的时候，这些离场的资金才会扑向AI。
就目前而言，AI还是震荡阶段，除非美股那边有巨大的利好，否则短期内就需要等资金回流。
那么为什么MLCC之类的板块反弹的最猛？因为它是细分支，机构参与的少，关注度不高，反而盘子轻容易被拉起来。
包括磷化铟也是这个逻辑，你看看云南锗业是不是也反弹了一大波？
当然，这只是一个因素，最重要的还是消息的配合，像MLCC昨天提到有人几倍拿货，包括PCB是8月份电子布涨价之类的。
这些盘子更轻机构参与更少的分支如果反弹新高了，那么像光和存，只会迟到，不会缺席。
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今天要出门有事，所以提前写好发文，算是预制菜吧。
祝大家股市长虹！！