矢量网络分析仪

◇事件：

① 9月23日 华泰证券研报认为，AI算力建设推动数据中心向800G、1.6T演进，高速互连对信号完整性和良率要求提升，矢量网络分析仪（VNA）作为关键测试设备需求有望增长。

② 9月23日 开关矩阵成为分析仪行情的上游支线，其核心作用是在不更换VNA主机的前提下将2/4端口VNA扩展为N端口系统，整体测试效率可提升5至20倍。

③ 9月23日 机构指出，随着PCB、连接器、封装从单纯电连接件向高频传输通道升级，配套VNA测试频率需从几GHz向26.5至110GHz发展，行业量价齐升。

④ 9月23日 全球VNA市场由是德科技、罗德与施瓦茨、安立、NI合计占据约七成份额，科学仪器赛道扩产困难叠加供需缺口，加速国产替代进程。

◇相关个股：电科思仪、鼎阳科技、坤恒顺维、同惠电子、创远信科

十二、新一代通信网

◇事件：

① 9月23日 从中国国际信息通信展览会上了解到，“十五五”时期我国将把握新一代通信网络建设的战略机遇，适度超前、系统推进新一代通信网建设，推动算力设施扩容提质。

② 9月23日 《信息通信行业发展“十五五”规划》提出，到2030年全面建成覆盖完善、性能领先的新一代通信网，5G用户普及率达到95%、千兆以上宽带用户数达到3.2亿户。

◇相关个股：中兴通讯、长飞光纤、亨通光电、烽火通信、武汉凡谷

十三、半导体硅片

◇事件：

① 9月23日 据业界调查，随着AI逻辑芯片与存储同步扩产，半导体12英寸硅片供需趋紧，2027年长约涨价趋势逐步确立。

② 9月23日 12英寸外延片新长约价格预估上涨15%至25%，抛光硅片涨幅或达40%以上、部分二线客户涨幅超过50%，且2028年仍有续涨空间。

◇相关个股：沪硅产业、立昂微、有研硅、TCL中环、神工股份

十四、人形机器人

◇事件：

① 9月23日 马斯克在接受央视财经专访时表示，预测10年内或不到10年人形机器人至少有10亿台，未来15年或许达100亿台，20年后可能达1000亿台。

② 9月23日 媒体曝特斯拉Optimus V3机器人设计图流出，新品迭代节奏持续受市场关注。

③ 9月23日 日本拟启动人形机器人应用于防卫领域的研究。

◇相关个股：绿的谐波、鸣志电器、双环传动、兆威机电、拓普集团

十五、AI眼镜

◇事件：

① 9月23日 Meta Connect 2026于9月23日至24日举办，市场重点关注Luna无摄像头AI智能眼镜、轻量化MR头显，以及Muse智能体接入XR硬件的商业化方案。

② 9月23日 国盛证券认为，Muse智能体打通AI软件与XR硬件场景，AI智能眼镜进入产业化落地临界点，看好国内XR产业链订单修复机会。

◇相关个股：歌尔股份、水晶光电、长盈精密、蓝思科技、国光电器

十六、量子科技

◇事件：

① 9月23日 美股量子计算概念股IonQ盘前涨超11%，公司展示业界首个端到端实时量子纠错解码器，为商业规模容错量子计算铺路。

② 9月23日 我国科研团队首次实现量子安全定位完整实验验证，“位置作弊”今后可能行不通了。

◇相关个股：国盾量子、科华数据、天融信、神州信息、光库科技

十七、商业航天

◇事件：

① 9月23日 21时32分，我国在海南商业航天发射场使用长征八号甲运载火箭，成功将卫星互联网低轨26组卫星发射升空，卫星顺利进入预定轨道。

② 9月23日 SpaceX据悉已停止接受2028年以后的猎鹰9号火箭预订，随着猎鹰9号退出市场，火箭发射运力或在2030年前出现供不应求。

◇相关个股：中国卫星、铖昌科技、上海港湾、北斗星通、华测导航

十八、化工/涨价

◇事件：

① 9月23日 染料两大中间体跳涨，9月19日天津亚东隆兴H酸涨至20万元/吨，9月22日浙江龙盛还原物涨至18万元/吨，活性染料已突破历史最高价5万元/吨。

② 9月23日 牛磺酸10月将面临龙头检修，年产能5万吨装置计划检修15至30天或更长，供应受限下10月价格预期涨至40元/公斤以上。

③ 9月23日 铬行业龙二银河化学因环保问题出现关停，涉及约6万吨重铬酸钠产能，供给收缩预期升温。

④ 9月23日 巴斯夫上海漕泾基地因生产装置事故停工，TDI装置或受影响停产。

◇相关个股：浙江龙盛、闰土股份、安诺其、建新股份、圣元环保

十九、石油

◇事件：

① 9月23日 国际原油期货结算价收涨，WTI原油11月合约涨1.81%报92.71美元/桶，布伦特原油11月合约涨3.86%报98.5美元/桶。

◇相关个股：中国海油、中国石油、中曼石油、通源石油、新奥股份

二十、职业教育

◇事件：

① 9月23日 举行“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会，教育部相关负责人介绍将加快建设现代职业教育体系，加快职业教育“新双高”建设。

② 9月23日 将实施高技能人才集群培养计划，深化中职、高职、本科衔接培养，探索职教本科与专业学位教育融合贯通。

◇相关个股：学大教育、宇瞳光学、广电计量、科德教育、行动教育

二十一、旅游/出行

◇事件：

① 9月23日 国新办将于9月24日上午举行新闻发布会，介绍“十五五”时期推进文化和旅游高质量发展有关情况。

② 9月23日 铁路中秋国庆假期运输启动，为期16天，全国铁路预计发送旅客2.84亿人次，日均计划开行旅客列车约1.3万列，10月1日将迎来客流最高峰。

◇相关个股：大连圣亚、桂林旅游、长白山、西域旅游、宋城演艺

二十二、电子烟

◇事件：

① 9月23日 据报道，美国监管机构计划加快新型电子烟产品的审批流程。

◇相关个股：盈趣科技、小崧股份、劲嘉股份、顺灏股份、华宝股份

二十三、养老

◇事件：

① 9月23日 “十五五”时期将推动制定养老服务法，养老服务顶层制度设计提速。

◇相关个股：悦心健康、湖南发展、澳洋健康、宜华健康、南京新百

二十四、3D打印

◇事件：

① 9月22日 2026（第二届）激光制造与增材制造创新发展大会在北京举行，会上发布《激光制造与增材制造行业高质量发展倡议》。

② 9月23日 机构预判，2026年国内3D打印产业整体规模有望突破830亿元，消费级市场渗透率持续走高。

◇相关个股：有研粉材、东方精工、铂力特、华曙高科、银邦股份

二十五、资金面

◇事件：

① 9月23日 沪深两市主力资金净流出394.84亿元，净流入前三的板块是光学光电子、电池和商用车，分别净流入10.27亿元、8.47亿元和8.16亿元。

② 9月23日 主力资金净流入前三的个股是沃格光电、沪电股份和佰维存储，净流入额分别为11.16亿元、10.21亿元和8.79亿元。

③ 9月23日 私募排排网数据显示，截至9月18日股票私募仓位指数为82.73%、较9月11日上涨1.43个百分点，67.62%的股票私募处于满仓水平。

◇相关个股：东方财富、同花顺、指南针、财富趋势

二十六、宏观/海外

◇事件：

① 9月23日 美股三大指数集体收跌，纳指跌1.13%、标普500指数跌0.75%、道指跌0.68%；C OMEX 黄金期货跌1.23%报4322.7美元/盎司、白银期货跌2.4%报64.93美元/盎司。

② 9月23日 美国PMI数据公布后，市场预计美联储在10月会议上至少加息25个基点的概率升至约75%，数据公布前约为53%。

③ 9月23日 央行将于9月24日开展8000亿元MLF操作、期限1年期；9月28日至10月8日开展隔夜逆回购操作，每日操作量不超过10000亿元。

④ 9月23日 中基协披露，截至8月末私募存续总规模已达25.75万亿元，再度刷新历史纪录，已连续11个月攀升新高。

◇相关个股：东方财富、中信证券、华泰证券、山东黄金、中国海油

$大亚圣象(sz000910)$