今日题材方面：

1、存储 | 隔夜美光、闪迪等美股存储公司再度大涨。外资大行摩根大通在最新研究报告中将2026至2028年全球存储市场总规模预测较3月模型上调37%至53%，预计2028年总规模将达1.7万亿美元。其中 DRAM 市场收入预计从2025年的1430亿美元跃升至2028年的1.237万亿美元，NAND市场同期从710亿美元增至4545亿美元。

点评：东方证券指出，此前市场更多关注存储价格上涨直接受益方，忽略了存储配套芯片厂商的成长性。CPU在AI服务器用量增加将推动内存模组需求增长，内存接口芯片、SPD等有望深度受益；MRDIMM等高性能标准渗透率提升将带动相关芯片量价齐升；企业级固态硬盘放量则利好SSD主控芯片。利基存储产能持续受主流产能挤压，64Gb MLC NAND现货价近期较2025年底暴涨超300%。

2、铜丨高盛将LME铜2026年底目标价上调至13735美元/吨，2027年均价预测上调至13800美元/吨。核心驱动在于美国大量进口铜抽干"美国以外"市场供应，印尼Grasberg和刚果Kamoa两大矿山复产进度大幅慢于预期，2026年供应缺口将达64万吨，缺口规模骤然扩大超10倍。

点评：铜价驱动正在从需求端切换至供给端，印尼Grasberg复产推迟至2028年初，2026年产能仅维持40%-50%，新能源转型、AI算力基建、电网升级推动铜需求结构性上行长期主线未改。

3、3D打印丨海关总署数据显示，前四个月我国3D打印机累计出口246万台，出口货值61.06亿元，同比分别增长100.3%、110.4%。消费级3D打印设备凭借高性能、高性价比等优势不断拓宽海外销路。

点评：国产消费级3D打印机海外广受青睐，部分机型打印品质已接近工业级水准。

4、机器人丨宇树科技科创板IPO过会，将成为A股"具身智能第一股"。公司拟募资42.02亿元，重点布局智能机器人大模型研发。2025年度人形机器人出货量已超5500台。国家电网4月印发具身智能发展规划，全年总投资68亿元采购8500台设备。

点评：2026年作为量产元年，机器人产业成长确定性凸显。特斯拉Optimus V3已官宣7-8月启动量产，全球巨头量产节奏提速。